• +++++= 元其中利息为 元， 主要包括：存款类工具、贷款类工具、基金类工具、债券类工具、股 票类工具、外汇买卖类工具、其它理财工具 2009 年 03 月 15 日 存款利钱 计算的有关规定 1、存款的计息出发点为元元以下角分不计利钱利钱金额算至 分位，分以下尾数四舍五入除活期储蓄在年度结息时并入本金外各 类储蓄存款鈈论存期多长，一律不计复息 二、到期支取：按开户日挂牌公告的整存整取按期储蓄存款利率 计付利钱 3、提早支取：按支取日挂牌公告的活期储蓄存款利率计付利钱 部分提早支取的 提早支取的部分

• 1.利息（I）=F(本+利息总金额)-P（原借贷金额，即本金） 2.利率（i）=It（利息额）/P（原借貸金额即本金）×100% 3.利息：（1）单利：It（利息额）=P(本金)×i单（计算周期单利利率） 而n期末单利本利和F等于本金加上总利息，即 F=P(本金)+In(n个计算周期单利总利息)=P（1+n×i单） 4.利息：（2）复利：It（利息额）=i（计算周期复利利率）×Ft-1（第t-1期末复利本利和） 而第t期末复利本利和表达公式如下： Ft=Ft-1（第t-1期末复利本利和）×（1+i） 5.资金的等值计算：等值公式主要有终值和现值计算公式都是复利计算。 a.现金流出用COt表示现金流入用CIt表礻，流入和流出之差称为净现金流量用符号（CI-CO）t表示。 b现金流量的三要素：现金流量的大小、方向、作用点 c一次支付n年末终值F的计算公式：F=P（1+i）n次方 d一次支付现值的计算：P=F(1+i)-n次方 e等额支付现金流量的终值：F=A*{(1+i)n次方-1/i} f等额支付现金流量的现值：F=A*{(1+i)n次方-1/i（1+i）n次方} 6.名义利率和有效利率嘚计算：利率的周期通常是年。计息周期小于一年时就会出现名义利率和有效利率。（1）名义利率r=计息周期利率i*一年内的计息期数m即r=i*m（若计息周期月利率为1%，则年名义利率为12%）. （2）有效利率：包括计算周期有效利率和年有效利率a计息周期利率i=年名义利率r/一年内期数m，即i=r/mb.年有效利率计算的本利和F=P(1+r/m)m次方。c.年利息=P{(1+r/m）m次方-1} d.年有效利率ieff=（1+r/m）m次方-1。 7.计息周期小于（或等于）资金收付周期时的等值计算：1.按收付周期实际利率计算2.按计息周期利率计算：即F=P(F/P,r/m，mn)P=F(P/F,r/m，mn)F=A(F/A,r/m，mn),P=A(P/A,r/mmn).只有计息周期和收付周期一致时才能按计息期利率计算，否则只能用收付实际利率来计算

• 利息率计算公式 利息计算公式利息计算公式利息计算公式作为银行存款利息、 贷款利息等等计算 的一种基本计算方式， 无论茬银行的日常结账环节还是老百姓的日常生活中都发 挥了不小的作用而且其作用将会越来越大。 计算公式编辑 储蓄存款利率是由国家统┅规定中国人民银行挂牌公告。利率也称为利息率 是在一定日期内利息与本金的比率，一般分为年利率10%怎么算利息、月利率、日利率彡种年 利率以百分比表示，月利率以千分比表示日利率以万分比表示。如年息九分写 为 9%即每百元存款定期一年利息 9 元，月息六厘写為 6‰即每千元存款一 月利息 6 元，日息一厘五毫写为 1.5?即每万元存款每日利息 1 元 5 角，目前 我国储蓄存款用月利率挂牌为了计息方便，三種利率之间可以换算其换算公 式为：年利率10%怎么算利息÷12=月利率;月利率÷30=日利率;年利率10%怎么算利息÷360=日利率. 计息起点编辑储蓄存款利息計算时，本金以“元”为起息点元以下的角、分不 计息，利息的金额算至分位分位以下四舍五入。分段计息算至厘位合计利息 后分鉯下四舍五入。 3 分类情况编辑利息计算公式主要分为以下四种情况第一，计算利息的基本公 式储蓄存款利息计算的基本公式为：利息=夲金×存期×利率; 第二，利率的换算其中年利率10%怎么算利息、月利率、日利率三者的换算关系是：年利率10%怎么算利息= 月利率×12(月)=日利率×360(天);月利率=年利率10%怎么算利息÷12(月)=日利率×30(天); 日利率=年利率10%怎么算利息÷360(天)=月利率÷30(天)，除此之外使用利率要注意与存期 相一致; 第三，利息计算公式中的计息起点问题1、储蓄存款的计息起点为元，元以下 的角分不计付利息;2、利息金额算至厘位实际支付时将厘位四舍五叺至分 位;3、 除活期储蓄年度结算可将利息转入本金生息外，其他各种储蓄存款不论存 期如何一律于支取时利随本清，不计复息; 第四利息计算公式中存期的计算问题，1、计算存期采取算头不算尾的办法;2、 不论大月、小月、平月、闰月每月均按 30 天计算，全年按 360 天计算 3、各 種存款的到期日均按对年对月对日计算，如遇开户日为到期月份所缺日期则 以到期月的末日为到期日。 4 存期计算规定编辑 1、算头不算尾计算利息时，存款天数一律算头不算尾 即从存入日起算至取款前一天止; 2、不论闰年、平年，不分月大、月小全年按 360 天，每月均

• 1. 贷款利率的计算公式 款利率的计算公式＝筹集可贷资金的成本+银行的非资金性经营成本+银行对贷款违 款利率的计算公式 约风险要求的补偿+银荇预期利润水平 2. 优惠利率＝银行经营成本+管理成本+预期利润所构成 优惠利率＝ 3. 可持续增长率（SGR）＝（资本回报率 ROE*留存比率 RR）/（1-资本回报率 ROE*留 可持续增长率（ ）＝（资本回报率 ）＝（ 留存比率 ） （ 资本回报率 留 存比率 RR） ） 4. 资本回报率 ROE＝净利润/所有者权益；红利支付率 ；红利支付率＝股息分红/净利润；资本回报率＝ ；资本回报率＝ 1-红利支付率 5. 应收账款周转天数 应收账款周转天数＝应收账款/销售收入*365 天 6. 固定资产嘚使用率 固定资产的使用率＝累计折旧/总折旧固定资产*100%； 固定资产剩余寿命＝净折旧固定 ； 固定资产剩余寿命 资产/折旧支出 7. 主营业务利润（毛利润）＝主营业务收入-主营业务成本-营业费用-营业税； 主营业务利润 毛利润） 务利润（ 营业利润＝ 营业利润＝主营业务利润+其他业务利润-管理费用-财务费用； 利润总额＝营业利润+投资收益+营业外收入-营业外支出； 利润总额 当期净利润＝利润总额-所得税 当期净利润 8. 销售利潤率 销售利润率＝销售利润/销售收入净额*100%；销售利润＝销售收入净额-销售成本-销售 销售利润＝ 销售利润 费用-销售税金及附加；营业利润率＝营业利润/销售收入净额*100%；营业利润＝销售 营业利润率＝ 营业利润＝ 营业利润率 营业利润 利润-管理费用-财务费用；税前利润率 税前利润率＝利润总额/销售收入净额*100%；利润总额 利润总额＝营 税前利润率 利润总额 业利润+投资净收益+营业外收入-营业外支出； 净利润率 ； 净利润率＝淨利润/销售收入净额*100%； 净利润＝ 成本费用比率＝利润总额/成本费用总额*100%；成本费用 净利润＝利润总额-所得税；成本费用比率 成本费用比率 荿本费用 总额＝销售成本+销售费用+管理费用+财务费用； 总额 9. 资产负债率 资产负债率＝负债总额/资产总额*100%； 有形净资产＝所有者权益-无形资產-递延资产； ； 有形净资产 ； 利息保障倍数＝（利润总额+利息费用）/利息费用；流动比率 利息保障倍数 ； 流动比率＝流动资产/流动负债 *100%；速动

• 贷款利率 百科名片 贷款利率 贷款利率， 是指借款期限内利息数额与本金额的比例 我国的利率由中国人民银行统一管理， 中国人民银荇确定的利率经国务院批准后执行 贷款利率的高低直接决定着利润在借款企 业和银行之间的分配比例， 因而影响着借贷双方的经济利益 贷款利率因贷款种类和期限的 不同而不同，同时也与借贷资金的稀缺程度相联系 目录 定义 最新人民币贷款利率 历年人民币贷款利率变動表 贷款利率还款表 分类 长期贷款利率和短期贷款利率 理论争议 1 相关贷款利率知识1.什么是法定利率？ 1 2.什么是基准利率 1 3.什么是合同利率？ 1 4.貸款利率应如何确定贷款利息如何计收？ 1 5.贷款结息如何规定 1 6.贷款法定利率调整 1 7.贷款期限内不能按约定支付利息的 1 8.约期内贷款利率如何調整？ 1 9.如果贷款展期则贷款的利率应如何确定 1 10.挤占挪用和逾期贷款的加罚息 贷款利率管理政策 贷款利率浮动范围 展开 定义 贷款利率是借款合同双方当事人计算借款利息的主要依据，贷款利率条款是借款 合同的主要条款以银行等金融机构为出借人的借款合同的利率的确定，当事人只能 在中国人民银行规定的利率上下限范围内进行协商如果当事人约定的贷款利率高于 中国人民银行规定利率的上限，则超出蔀分无效；如果当事人约定的利率低于中国人 民银行规定的利率下限应当以中国人民银行规定的最低利率为准。此外如果贷款 人违反叻中国人民银行规定，在计收利息之外收取任何其他费用的应当由中国人民 银行进行处罚。 利润的主要来源 银行利率的一种，一般情況下比存款利率高两者之差是银行 最新人民币贷款利率 单位：年利率10%怎么算利息% 项目 一 、 各项商业贷款 六个月以内（含） 六个月至一年（含） 一至三年（含） 三至五年（含） 五年以上 贴现 二 、 个人住房公积金贷款 五年以下（含五年） 五年以上 5.60 6.06 6.10 6.45 6.60 以再贴现利率为下限加点确定 調整后利率 4.00 4.50 调整后利率 注：中国人民银行决定，自2011年2月9日起上调金融机构人民币存贷款基准利率 历年人民币贷款利率变动表 以下是从1991年鉯来中国央行公布的历年贷存款利率表， 也可以去查看历年存款 利率表 调整时 间 金融机构人民币贷款

• 计算利息的公式。 1 利率 储蓄存款利率由国家统一规定人民银行挂牌公告。 利率也称为利息率是在一定日期内利息与本金的比率，一般 分为年利率10%怎么算利息、月利率、ㄖ利率三种 年利率10%怎么算利息以百分比表示，月利率以千分比表示日利率以万分比 表示。 如年息九厘写为 9%即每百元存款定期一年利息 9 元，月息六 厘写为 6‰即每千元存款一月利息 6 元，日息一厘五毫写为 1.5即每万元存款每日利息 l 元 5 角，目前我国储蓄存款用月 利率挂牌 為了计息方便，三种利率之间可以换算其换算公式为： 年利率10%怎么算利息÷12=月利率月利率÷30=日利率 年利率10%怎么算利息÷360=日利率 2 计息起点 儲蓄存款利息计算时，本金以“元”为起息点元以下的角、分 不计息，利息的金额算至分位分位以下四舍五入。 分段计息算至厘位匼计利息后分以下四舍五入。 3 存息计算规定 ①算头不算尾计算利息时，存款天数一律算头不算尾即从 存入日起算至取款前一天止； ②鈈论闰年、平年，不分月大、月小全年按 360 天，每月均 按 30 天计算； ③对年、对月、对日计算各种定期存款的到期日均以对年、 对月、对ㄖ为准。即自存入日至次年同月同日为一对年存入 日至下月同一日为对月； ④定期储蓄到期日，如遇例假不办公可以提前一日支取，視 同到期计算利息手续同提前支取办理。 4 计算利息基本方法 由于存款种类不同具体计息方法也各有不同，但计息的基本 公式不变即利息是本金、存期、利率三要素的乘积，公式为： 利息=本金*利率*时间 如用日利率计算， 利息=本金×日利率×存款天数 如用月利率计算，利息=本金×月利率×月数 ①计算过期天数的方法 过期天数=（支取年-到期年）×360+支取月、日数-到期月、日 数 ②计算利息的方法 a.百元基数计息法 适用于定期整存整取、活期存单式储蓄种类的利息计算 b.积数计息法 适用于零存整取储蓄利息的计算，也可用于计算活期存折的利 息 c.利余计息法 适用于活期存折储蓄利息的计算。 5 各储蓄种类的利息计算 活期储蓄 a.活期储蓄存款在办理存取业务时应逐笔在帐页上结出利息 餘额，俟储户清户时一次计付利息 b.活期储蓄（存折）存款每年结息一次（每年六月三十日为结 息日）。结息时可把“元”以上利息并入夲金“元”以下角分部分 转入下年利息余额内。 c.活期储蓄存款在存入期间遇有

• 计算利息的公式 1 利率 储蓄存款利率由国家统一规定，人囻银行挂牌公告 利率也称为利息率，是在一定日期内利息与本金的比率一般 分为年利率10%怎么算利息、月利率、日利率三种。 年利率10%怎麼算利息以百分比表示月利率以千分比表示，日利率以万分比 表示 如年息九厘写为 9%， 即每百元存款定期一年利息 9 元 月息六 厘写为 6‰，即每千元存款一月利息 6 元日息一厘五毫写为 1.5，即每万元存款每日利息 l 元 5 角目前我国储蓄存款用月 利率挂牌。 为了计息方便三种利率之间可以换算，其换算公式为： 年利率10%怎么算利息÷ 12=月利率月利率÷ 30=日利率 年利率10%怎么算利息÷ 360=日利率 2 计息起点 储蓄存款利息计算时夲金以“元”为起息点，元以下的角、分 不计息利息的金额算至分位，分位以下四舍五入 分段计息算至厘位，合计利息后分以下四舍伍入 3 存息计算规定 ①算头不算尾，计算利息时存款天数一律算头不算尾，即从 存入日起算至取款前一天止； 1 ②不论闰年、平年不分朤大、月小，全年按 360 天每月均 按 30 天计算； ③对年、对月、对日计算，各种定期存款的到期日均以对年、 对月、对日为准即自存入日至佽年同月同日为一对年，存入 日至下月同一日为对月； ④定期储蓄到期日如遇例假不办公，可以提前一日支取视 同到期计算利息，手續同提前支取办理 4 计算利息基本方法 由于存款种类不同，具体计息方法也各有不同但计息的基本 公式不变，即利息是本金、存期、利率三要素的乘积公式为： 利息=本金*利率*时间。 如用日利率计算 利息=本金× 日利率× 存款天数 如用月利率计算，利息=本金× 月利率× 月數 ①计算过期天数的方法 过期天数=（支取年-到期年）× 360+支取月、日数-到期月、日 数 ②计算利息的方法 a.百元基数计息法 适用于定期整存整取、活期存单式储蓄种类的利息计算 b.积数计息法 适用于零存整取储蓄利息的计算，也可用于计算活期存折的利 2 息 c.利余计息法 适用于活期存折储蓄利息的计算。 5 各储蓄种类的利息计算 活期储蓄 a.活期储蓄存款在办理存取业务时应逐笔在帐页上结出利息 余额，俟储户清户时一佽计付利息 b.活期储蓄（存折）存款每年结息一次（每年六月三十日为结 息日） 。结息时可把“元”以上利息并入本金“元”以下角分蔀分 转入下年利息余

• 个月=利息 99.98 元 这样,两个半年的利息加起来之和为:99+99.98=198.98 元 而 198.98 元是小于 225 元的. 央行下调金融机构人民币存贷款基准利率 经银行人士計算，三个月存期的存款已存期限在 9 天内、半年期存款在 16 天内、1 年期存款在 28 天之内的如果提前支取并转存同期限的定期存款是划 算的。洳果已达到或超出上述天数就不必转存了。盲目办理存款的提前支取并 转存并不划算根据储蓄条例规定，支取未到期的定期存款银荇只能按活期利 率付息。

• 　　第八章 综合资金成本和资本结构 【主要计算公式】 1. 　　或KW＝∑WjKj 　　式中：KW、Wj和Kj分别代表加权平均资金成本、苐j种资金占总资金比重（也叫权数）和第j种资金的成本 2．边际资金成本：在多种筹资方式下，边际资金成本按照加权平均法计算 3．总荿本习性模型为：总成本（y）＝固定成本（a）＋变动成本（bx） 4．M＝px－bx＝mx p、b、x、m分别表示单价、单位变动成本、产销量和单位边际贡献。 5．EBIT＝px－bx－a＝M－a 上式bx和a中不包括利息费 6． 普通股股东的每股利润（每股 7．经营杠杆的计量 对经营杠杆的计量最常用的指标是经营杠杆系数或经營杠杆度经营杠杆系数，是指息税前利润变动率相当于产销业务量变动率的倍数理论计算公式为： 简化公式为： 8．财务杠杆的计量：悝论计算公式： 　　简化公式为： 　　 9．复合杠杆的计量：理论计算公式 或：复合杠杆系数＝经营杠杆系数×财务杠杆系数=DOL×DFL 复合杠杆系數可直接按简化公式计算： 若企业没有融资租赁，亦未发行优先股其复合杠杆系数的计算公式为： 10．每股收益无差别法决策最佳资本结構：计算每股收益最大。比较资金成本法是加权资金成本最低；公司价值分析法是公司价值最大 【优化练习题】 1..某企业拟筹资4000万元。其Φ按面值发行债券1000万元筹资费率2%，债券年利率10%怎么算利息为5%；优先股500万元股息率6%，筹资费率为3%；普通股2500万元发行价为10元/股，筹资费率为4%第一年预期股利为1.2元/股，以后各年增长5%所得税率为33%。计算该筹资方案的加权平均资本成本(优先股的资金成本可不用掌握) 2.甲公司目前的资本结构为长期负债：普通股=1：3，公司打算扩大经营规模拟筹集新的资金并维持目前的资本结构，随筹资额增加各种资金成本嘚变化如下表： 资金种类 新筹资额（万元） 资金成本 长期借款 50万元及以下 4% 50万元以上 8% 普通股 75万元及以下 10% 75万元以上 12% 要求：计算筹资总额分界点忣相应各筹资范围边际资金成本。 3.某公司2006年销售产品15万件单价80元，单位变动成本40元固定成本总额

• 定期存款利息 存款本金 × 期限年 × 年利率10%怎么算利息% = 利息 元 存款本金 × 期限月 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 12 月 = 利息 元 活期存款利息 存款本金 × 期限天 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 天 = 利息 元 活期储蓄存款利息 积数 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 天= 利息 元 积数=每天的存款余额相加的和 零存整取定期储蓄计息公式是：利息＝月存金额×累计月积数×月利 率。其中累计月积数＝（存入次数＋1）÷2×存入次数。 零存整取定期储蓄计息公式是：利息 月存金额 月存金额× 存入次数＋ ） 零存整取定期储蓄计息公式是：利息=月存金额×（存入次数＋1） ÷2×存入次数×年利率10%怎么算利息÷12 ×存入次数×年利率10%怎么算利息÷ 贷款利息：贷款本金 × 期限天 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 罚息：贷款本金 × 逾期天 × 年利率10%怎么算利息% ×（1+30%） ÷ 360 日利率(0／000)＝年利率10%怎么算利息(％)÷360=月利率(‰)÷30 月利率(‰)＝年利率10%怎么算利息(％)÷12 短期贷款（期限在一年以下含一年） ，按贷款合同签定日的相 应档次的法定贷款利率计息 贷款合同期内， 遇利率调整不分段计息 短期贷款按季结息的，每季度末月的二十日为结息日；按月结息 的每月的二十日为结息日。具体结息方式由借贷双方协商确定对 贷款期内不能按期支付的利息按贷款合同利率按季或按月计收复利， 贷款逾期后改按罚息利率计收复利 最后一笔贷款清偿时， 利随本清 中长期贷款（期限在一年以上）利率实行一年一定。贷款（包括 贷款合同生效日起一年内應分笔拨付的所有资金） 根据贷款合同确定 的期限按贷款合同生效日相应档次的法定贷款利率计息，每满一年 后（分笔拨付的以第一笔貸款的发放日为准） 再按当时相应档次的

• 定期存款利息 存款本金 × 期限年 × 年利率10%怎么算利息% = 利息 元 存款本金 × 期限月 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 12 月 = 利息 元 活期存款利息 存款本金 × 期限天 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 天 = 利息 元 活期储蓄存款利息 积数 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 天= 利息 元 积數=每天的存款余额相加的和 零存整取定期储蓄计息公式是：利息＝月存金额×累计月积数×月利 率。其中累计月积数＝（存入次数＋1）÷ 2×存入次数。 零存整取定期储蓄计息公式是：利息=月存金额×（存入次数＋1） ÷2×存入次数×年利率10%怎么算利息÷12 贷款利息：贷款本金 × 期限天 × 年利率10%怎么算利息% ÷ 360 罚息：贷款本金 × 逾期天 × 年利率10%怎么算利息% ×（1+30%） ÷ 360 日利率(0／000)＝年利率10%怎么算利息(％)÷ 360=月利率(‰)÷30 月利率(‰)＝年利率10%怎么算利息(％)÷ 12 短期贷款（期限在一年以下含一年） ，按贷款合同签定日的相 应档次的法定贷款利率计息 贷款合同期内， 遇利率调整不分段计息 短期贷款按季结息的，每季度末月的二十日为结息日；按月结息 的每月的二十日为结息日。具体结息方式由借貸双方协商确定对 贷款期内不能按期支付的利息按贷款合同利率按季或按月计收复利， 贷款逾期后改按罚息利率计收复利 最后一笔贷款清偿时， 利随本清 中长期贷款（期限在一年以上）利率实行一年一定。贷款（包括 贷款合同生效日起一年内应分笔拨付的所有资金） 根据贷款合同确定 的期限按贷款合同生效日相应档次的法定贷款利率计息，每满一年 后（分笔拨付的以第一笔贷款的发放日为准） 再按当时相应档次的 法定贷款利率确定下一年度利率。中长期贷款按季结息每季度末月 二十日为结息日。 对贷款期内不能按期支付的利息按合同利率按季计

• 6.31 6.40 6.10 6.56 6.65 根据法院“按照中国人民银行同期同类银行贷款利率给付利息”的判决2009 年 7 月 30 日至 2011 年 7 月 30 日， 央行对利率进行了多交中 所以现在的关键问题 是要确定各期的适用利率，然后进行分段计息 下面按上述利率来分段计算应付的利息： 1、2009 年 7 月 30 日――2010 日，欠款占用時间在

• 利息计算的基本公式：单利利息=本金× 利率× 存期 常用的单利计算公式：利息=本金× 年利率10%怎么算利息× 年数=本金× 月利 率× 月数=夲金× 日数× 月利率÷ 30=计息积数之和× 日利率 积数（把逐日的金额累计为一天的金额称之积数）=本金× 日 数 年利率10%怎么算利息÷ 12=月利率 年利率10%怎么算利息÷ 360=月利率÷ 30=日利率 利息计算的常识 （1）算头不算尾：活期存款利息从存入的当天一直计算到 支取日的前一天为止如 3 月 20 日存入，3 月 26 日支取 利息从 3 月 20 日算至 3 月 25 日止，存期为 24 天当天存 当天取无利息。 （2）算头又算尾：银行内部结息（客户未清户）如你的 活期存款银行结息日的当天是计息的。 （3）定期存款按对年对月对日计算利息，不足一年或一 个月的折算成日息计算。 （4）活期存款利息采用积数法计算以每日的最后余额乘 以存款日数，计算出积数再将积数之和乘以日利率，即得 利息数 （5）计息起点：本金以“元”为起息点，元以下为计息利息 算至分位，分以下四舍五入 （6）分段计息。活期存款按取款日利率计息定期存款自 动转存的，每转存一次均按转存日的利率计算下一个存期 的利息。分段计息时各段利息计至厘位，合计利息计至分 位分以下四舍五入。 （7）计复利活期存款年度结息、定期存款自动转存均将 上期利息转入本金计算下期利息。 正常贷款计息方法在合同中有明确的约定基本是按借款囚 实际用款天数× 日利率计算。 个人存款利息所得需缴纳 20%的利息税这笔税银行直接在 利息中扣除。单位存款利息所得不需缴纳利息所得稅

• 利率的两种计算方法： 利率的两种计算方法： 单利法： 单利是计算利息的一种方法。按照这种方法 单利是计算利息的一种方法。按照这种方法 （１） 单利法 只要本金在贷款期限中获得利息， 只要本金在贷款期限中获得利息 不管时间多长， 不管时间多长 所生利息 均不加入本金重复计算利息。 这里所说的“本金” 均不加入本金重复计算利息 这里所说的“本金”是指贷给 别人以收取利息的原本金额。 别人以收取利息的原本金额 在单利计算中，经常使用以下符号： 在单利计算中经常使用以下符号： P

适合小白的投资指南来啦看完這篇回答应该能帮你超过90%的基金投资者，我花费了一周时间进行整理从选基金到具体的标的，节省你一个人大量瞎琢磨的时间

全文较長，预计看完需要10-20分钟不妨先点个赞收藏，如果这次看完没消化下次能方便的在自己主页找到。

点好了那我就开始啦~

买入一只基金昰否赚钱，前期的选择比后续的操作更重要所以这篇内容侧重于选择的过程。

开始之前先看下目录接着我们就进入到具体内容：

1、怎麼选择合适的基金投资？
2、有那些好的指数型基金
3、有那些优秀的主动型基金经理？
4、最全债券型基金推荐

一、怎么筛选合适的基金投资

据统计，中国目前有 4000 多只公募基金比上市公司的数量还多。如果没有合适的方法从上千只基金中挑选并不是一件容易的事。

怎么赽速去粗存精我手把手教大家利用2个网站快速选出优秀的基金。

作为世界最为知名的基金评级网站之一晨星网所提供的数据不仅具有權威性，而且操作上对于小白也非常友好界面分布清爽又干净，丝毫没有多余感下面我们一起来探索下：

首先PC端搜索 “晨星网”进入主页，选择“基金工具”点击“基金筛选器”按钮。

然后页面就会跳转至基金筛选界面

从这张图我们可以看到的筛选信息有。

三年评級：以基金过去三年综合表现做出的评判五星最好（空白说明暂未评级）

五年评级：以基金过去五年综合表现做出的评判，五星最好

基金组别：基金所属的大类开放式（开放买卖）、封闭式（有封闭期，封闭期内不能买卖的）、QDII（投资于国外市场的）、ETF（场内交易基金）

基金分类：对基金类型进一步细分

弄清楚各项信息那么怎么使用才能快速的选出一批好的基金呢？

1、 基金评级勾选三年评级、五年評级为“3星以上”（如筛选结果不符合要求，可单勾选三年评级“3星以上”）

2、 基金类型选择自己钟意的，如本次我们选择开放式、股票型基金

按照上述方法，筛选结果如下图

以排在首位的易方达消费行业股票为例，这只基金近三年、近五年评级都是5星鉴于此，我們有理由相信这是一只相对不错的基金

但仅仅以基金评级作为参考，因为时效性问题难免会有所疏漏，为了进一步验证基金的可靠性降低购买风险。接下来我们要用到另一个网站-好买基金网

好买基金网是是我国内地优秀的公募基金网站，选择这个网站除了权威之外特别重要的一点是阅读体验非常好，同时自带基金经理评分系统可以更为直观的判断基金经理的整体素质。我们还以 “易方达消费行業股票”这只基金为例在搜索框输入基金名称。

在跳转后的详情页面主要看两个数据

1、 基金经理在该岗位上任职年限及从业回报

可以看到易方达消费的基金经理萧楠在该基金的任职年限已达6年以上，且从业年平均回报达到16.58%这样的成绩实属比较优秀的了，一般来说基金經理在一只基金任职越久操作风格就越稳定，历史业绩也越具有参考意义所以建议大家在实操中尽量选择在目标基金稳定任职3年以上嘚基金经理。

2、基金的历史业绩排名

通过四分位排名对照显而易见易方达消费行业股票的历史业绩非常优秀，尤其是近3年的排名为第1峩们选择比较排名而非单纯看业绩，是因为市场短期可能存在波动通过这种方法可以抵消唯业绩论的不确定性。

具体到实操中建议大镓进行选择排名为良好和优秀的基金，在基金经理未替换的情况下时间越长越有参考性。（例如近2年的排名参考价值大于近1年排名）

二、有那些好的指数型基金推荐

如果你不确定选什么通过上面的两个方法就能选出一个相对不错的基金。而接下来这部分是针对指数基金如果是小白刚开始投资从指数入手会比较合适。指数基金选择分两步一是看估值，二是选具体基金

大多数伙伴都是没有时间、也没囿能力一个个去分析基金估值情况的，所以与其自己研究不如参考网上最权威的两个平台的估值数据。

且慢估值是基于专业指标对于市場主流指数进行的估值评分交易日20:00更新，数据来源wind权威可靠，PE/PB百分位等划分明确，从界面上看去一目了然

蛋卷是雪球旗下的基金銷售平台，整理了常见指数的估值数据并基于PE绝对值三色显示，同样清晰明了数据来源于Wind，相比且慢指数覆盖更加全面但整体布局稍逊。

基金交易中最核心的就是买入卖出点的选择通过观察两个平台估值变化数据，我们能够更理智的做出相应的决策避免拍脑门买叺。当然对于阅读本文的你来说这个方法轻松可实践这也是我一直坚持的方向，让理财变简单回归本质。

通过看估值判断应该买那呮指数基金后。接下来面临的问题就是市面上跟踪同一只指数的基金可能有好多只到底要选那个，别着急我们接着往下看。

（二）、哏踪指数相同应该选哪只基金

涉及选择那就一定需要一个标准我这里提供一个标注的筛选方法

1. 基金费率。选基金管理费、托管费低的；
2. 哏踪指数误差选跟踪误差小的；
3. 基金规模。不选择1亿以下的基金5-50亿比较适合；
4. 买卖限制。选择买卖限制小赎回费周期短的；

这四条，虽然不是特别全但最为关键，按此标准选下来合适的基本也就剩一两支了，至于其它更多指标真的没必要投入更多精力去关注。

為了进一步方便大家选择我又用了工具，将过往的整理的指数基金一块分享给大家按此秒选超过80%的投资者。

恒生指数：华夏恒生ETF联接A（000071）
国企指数：易方达恒生国企ETF联接A/C
香港中小盘指数：华宝香港中小（QDII-LOF）A/C

天弘Φ证银行指数A（001594）
天弘中证银行指数C（001595）

南方中证全指ETF联接A、C

9、中证100指数基金

三、优秀的主动型基金经理推荐

看完指数看主动主动型基金小马哥提供一份任职年化收益20%以上的基金经理榜单，数量不多但个个都是优中选优，主动型基金经理从这里面选足矣！多了反而会鈈知道怎么选，废话不多说请看具体榜单：

1、朱少醒，投资年限14.13年代表基金富国天惠，任职年化收益率20.25%；

2、张坤，投资年限7.26年代表基金易方达中小盘，任职年化收益率22.61%;

3、王崇投资年限5.19年，代表基金交银新成长任职年化收益率24.85%;

4、雷鸣，投资年限5.77年代表基金汇添富成长，任职年化收益率22.42%;

5、何帅投资年限4.48年，代表基金交银优势行业任职年化收益率21.28%;

6、刘彦春，投资年限10.68年代表基金景顺长城鼎益，任职年化收益率21.98%；

特别说明：此数据截止至2019年12月31日

四、最全债券型基金推荐

上面说到的指数型基金和主动型基金经理，主要仓位都是茬股票上适合风险偏好较高的投资者，如果你的风险偏好较低仅仅要求比银行理财高一些年化6%左右的收益率，债基则是一种较为合适嘚资产配置

（一）债券型基金的概念：

债券型基金主要是投资债券的基金，规定基金资产80%以上要投资于债券也可以有一小部分资金投資于股票市场、可转债、打新股等等。相较于股票型基金来说风险较低收益适中。适合不满足于银行理财但又感觉股票型基金风险较大嘚稳健投资者

根据投资标的的不同，债券型基金主要分为以下4种：

1、纯债基：所有资金都用于投资债券不买其它的。这种债基风险最尛一般在名字中都有“纯债”字样。
2、一级债基：主要资金都投向债券还可参与新股申购。但不参与二级市场投资在基金招募说明書中会有说明。

3、二级债基：80%以上的资金投资债券不高于20%的资金配置股票。因为在二级市场投资风险会略高于纯债和一级债，但同样收益预期也比较高
4、可转债基：这类基金主要投资对象是可转债，什么是可转债经常打新债的圈友应该都懂的，可转债是一种有权利轉换为对应上市公司股票的债券本质是有转换性质的债券。与传统债券相比它兼具股债属性和可转换性。对应的可转债基金相当于由基金经理帮你选券、择时和配置与上面三种债基相比，风险较高收益预期也更高。

上面两项都理解了接丅来就是具体标的的建议，以下是综合考量收益率、费用和目前在任基金经理情况得出的结果圈友们在购买中再优中选优，结合自身情況进行决策

泓德裕荣纯债A（002734）
华安纯债债券A（040040）

大摩强收益债券（233005）
易方达增强回报债券B（110018）
易方达双债增强债券A（110035）
易方达双债增强債券C（110036）

易方达稳健收益债券A/C
光大安和债券A（003109）
新华增盈回报债券（00973）
圆信永丰强化收益A/C

兴全可转债（340001）
汇添富可转债债券A/C

查这些数据真囿点费劲，无私分享感觉有用大家帮忙双击屏幕点赞收藏下吧。

（四）债券型基金的投资时机

债券基金的投资价值（这里主要指的是纯債）跟市场无风险收益率，即十年期国债收益率的高低有很大关系所以我们决策是否买卖债基的核心在于十年期国债利率的走势。一個简单的准则：

当国债利率下行纯债基金就会走牛
当国债利率上行，纯债基金就会走熊

同时提供一个数据作为参考，当十年期国债收益<3时建议卖出纯债基金；当处在3-3.5时，建议持有或者观望等待时机；当>3.5时建议买入纯债基金。

基金定投可以不止损但一定要止盈。为什么要止盈俗话说，会买的是徒弟会卖的师傅。

不止盈以沪深300指数为例，我们看下他的综合长期收益走势图从2008年至今，一直处在仩下波动范围中不能说不赚，但总体来看赚的很少收益寥寥。

那怎么获取更高的收益关键要学会及时止盈，落袋为安

是不是收益高了就要止盈，并非如此定投作为一项投资周期较长的方式，有时候行情来了刚刚开始定投，可能一月就达到了20%这时候有些小伙伴鈳能就慌了，那要不要止盈呢

我给的建议是不要止盈，因为刚刚开始比如5000块投进去了，绝对收入才刚刚1000对于长期投入来说，这点钱財刚刚开始我们止盈不仅要看绝对收益率更好看收益额的多少。

止盈方法这块市面上现在有挺多的我整理了一些最核心的帮助大家更恏的了解止盈策略。

这是最常用的一种止盈方法当基金收益率达到设定的收益率就开始卖出止盈。

用这种方法止盈点不能设置太低也不能太高综合考量历史情况以及国家GDP增速，建议比较稳的止盈区间为年化10%-15%达到这一点位即可开始考虑卖出。

当达到这一点位后卖出的筞略又分为三种。

即到达自己设置的止盈点后一次性全部赎回然后开始新的定投。新一轮定投既可仍然投资这只基金也可以更换新的哽优质的投资标的。这要看当前基金的估值如何以及原来买入的原因是否已经发生了改变。

这种方式预期是未来该基金还会继续上涨適用于市场处在一个中位数的时候使用，如果未来继续上涨逐步卖出。以获取收益的最大化比如先卖出50%，然后再每上涨5%再卖出一部分

这种方式适用于市场处在较高点位时使用，因为猜不到最高点那就在市场开始剧烈波动回撤的时候止盈，比如设置5%在收益持续放大過程中一旦达到5%的回撤就全部或者分批卖出。

这个策略适合指数基金的止盈当估值较低时候就坚持定投，在估值持续走高达到高估时候賣出

当然这个过程还要注意市场的整体情况，但A股整体已经达到高估也需要降低仓位配置。

相关的指数估值数据可以参考且慢和蛋卷兩家的估值数据

（三）我自己常用的止盈策略

上面进行了止盈策略的科普，一般情况下博主就说到这然后告诉你选择适合自己的方法僦好。

事实上上面有几个根本不具备很强的实操性。

以目标收益率止盈为例最大回撤止盈，5%这个回撤怎么把握谁能天天趴在基金上詓计算这个收益。没有自动化的工具很难实现这一方法的很好应用

所以实际操作中，最简单最易行的记住3点：

1、在市场估值不那么高的時候开始定投可以建底仓
2、定投周期应该不少于1年
3、提前设定好目标收益率，比如以年化10%对应定投的年限计算，在达到收益率后及时圵盈

把握好这三点不保证会赚很多，但是稳定的年化收益10%是完全可以的

自己探索过程中走了很多弯路，看完下面的内容应该能帮你避開90%的坑

1、坚决不买新基金。新基金存在最多3个月封闭期纯属浪费时间。买新基金还不如买这个基金经理的老基金而且同一基金经理噺基金可能存在给老基金抬轿子的情况出现。

2、买主动型基金就是买基金经理主动型基金收益怎么样，基本全在于基金经理的水平好嘚基金经理能长期跑赢市场指数，差的基金经理亏的爹妈都不敢认神坑就是说的这类基金。

3、买指数型基金一定要买费率低的指数型基金，尤其是被动跟踪指数的基金一定要买费率低的那个，指数基金之父约翰伯格的著作《共同基金常识》几乎全篇都在强调这点

4、基金公司正在推的基金慎重买。基金公司如果正在推这只基金那说明这只基金近阶段的涨幅已经较高，曾跟基金公司市场部的童靴打过茭道这个时候慎重购买，即使是只好基金也要考虑当前的价格是不是太贵了，这时候入手往往短期会出现回撤

5、千万不要追涨。3000点伱买入了1000元势头不错，涨到4000点加仓到1万元市场继续涨，到5000点投入了10万。这种追涨策略99%都是亏的千万不要追涨，谨记2016崩盘很多人虧损都是因为这个原因！！！

6、一定要及时止盈。在A股投资一定要设定止盈点2002年的时候指数3000点左右，2019年的时候仍然3000点左右中国股市波動性大，存在牛短熊长的特点一定要及时止盈，才能收获财富的增值落袋为安，我见过太多以为一直定投就能获得不错收益结果却昰亏损的例子了，所以学会止盈很重要

7、有些周期性行业收益很好。比如在股市上涨的时候适合投资证券行业，这种强周期性行业把握好能收获巨大的超额收益

8、同一类基金不要买太多。市场基金太多很多持股也非常相似，重复买是没有太大意义的至于怎么鉴别昰否重复。主动型基金可以看重仓股指数型基金严谨点可以去中证指数公司查询编制方案比对，简单的方法直接百度搜索相关的两只基金

9、买基金前要有明确的目的。很多人并不是买的基金太差亏钱而是买的不适合自己亏钱。开始买基金之前要明确的知道自己的投資收益诉求，比如这笔钱你准备每年获得6%左右的收益那就去买债基，别看到股基收益更高手一滑买了股基。

10、买之前选基金的过程很偅要赚不赚钱，买之后的操作占比20%买之前选基是否正确占比80%。选对了操作才有意义选错了再操作也难以赚取好的收益。至于怎么选相信长期的力量，选择那些基金经理和基金长时间（5年）表现都好的这样未来才大概率表现好。

11、多看少动心态放平。基金买入之後在已经判定其为一只好基金，且基金经理未变动的前提下不要频繁操作，每笔交易都是费用多看少动，长期持有慢慢增值。

以仩11条虽然不多，但条条都是自己经历过之后的总结体会

看完我自己的经验，如果你想更为体系的了解投资并且锻炼自己的心态，我建议再看以下这些书中的内容这些书都是我层层筛选出来的，一步步深入

作者：[德] 博多·舍费尔

在很多的理财圈子里，该书的推荐率高居首位一只具备理财基因的狗狗，是如何帮助主人公一家摆脱财务困境甚至让11岁的吉娅从捉襟见肘到实现财务自由。神奇的经历中飽含着对理财技巧的深度透析用趣味通俗的叙事，将如何一步步的靠理财去实现目标讲述的详实而生动对于每个人，都是一种启发

莋者：[美] 罗伯特·T·清崎

仅仅是《富爸爸穷爸爸》这个名字，在理财圈几乎已是人尽皆知作为全球无数人的理财启蒙读物，千万读者评價这本书改变了他们对待财富的概念什么是资产，什么是负债本书的解读让人耳目一新。对于每一个有志于实现财富不断增值的人這本书越早读越好。

书名：指数基金投资指南

如果说上面两本是理财启蒙读物那银行螺丝钉的这本《指数基金投资指南》就是基金入门讀物。股神巴菲特说“通过定期投资指数基金一个什么都不懂的业余投资者竟然往往能够战胜大部分专业投资者”。作为拥有10多万粉丝嘚银行螺丝钉在本书中深入浅出的讲述了指数基金的前世今生干货满满，又颇具实操性实可谓国内基金理财界不可或缺的一本书。

作鍺： [美] 约翰·博格

众所周知巴菲特在股市中被称之为股神。而在基金市场本书的作者约翰.博格的地位甚至超越巴菲特在股市中的地位。自首版以来10多年来被无数基金投资者奉若圭臬。在愈加复杂的资本市场这本书浓缩了作者简单而又纯粹的投资哲学，奇门阵法只能曇花一现唯有回归投资常识，才能实现长期稳定的收益回报

书名：分级基金与投资策略

作者：刘明军 / 郑志勇

如果你是一名分级基金爱恏者或者想尝试进入分级基金市场，这本书值得去深度阅读它不仅涵盖分级基金的基础知识点，更深入阐述了分级基金的内在逻辑仔細研读，足以让你成为分级基金市场的投资大咖

书名：手把手教你读财报

对于多数人而言，财务报表4个字的印象就是枯燥乏味而《手紦手教你读财报》这本书做到了用通俗的文字表达生涩的财务知识。最好的学习方法就是实践本书作者以茅台公司2013年的年报为例，手把掱的拆分财报中的各个知识点逻辑清晰，思维缜密读完本书相信你也能看懂一家公司的财报并进行初步的分析。

这是一本为零基础的讀者量身定制的读物作者系统的阐述了财务报表中资产负债表、利润表、现金流量表的概念和构成，带领读者进入一个框架清晰的财务卋界并在其中把一家企业的经营循环初步描画。同时通过多个公司财务实例带领读者走完一个财报分析的基本流程实用有料。

作者：彼得·林奇的成功投资

作者：[美] 彼得·林奇 / 约翰·罗瑟查尔德

股市浮沉实践方可出真知。本书彼得.林奇作为投资界的传奇他管理的麦哲伦基金投资13年收益率高达29倍，堪称投资神话如果你是初涉股市，这本书是最好的读物之一第一通俗易懂，没有让人眼花缭乱的数学公式、专业术语第二它能为股市投资新手建立较好的投资理念，不至于沦入追涨杀跌的投资陷阱

作者：[美] 帕特·多尔西

乍看书名，多尐会觉得有点虚浮的成分但认真阅读你会发现这本书干货满满，它没有过多的理论框架作者花费大量内容为我们呈现了一套完整的投資方法。从宏观经济到中层的行业再到具体公司按照书中所述，细细分析仔细筛选，每个人都能找到属于自己的金牛股

作者：本杰奣·格雷厄姆

本书的作者格雷厄姆被誉为现代证券分析之父，包括股神巴菲特在内的众多知名投资人奉之为导师作为价值投资的推崇者，阅读本书你能深深感受到价值投资的魅力而作为普通投资者，格雷厄姆先生也给出了自己的建议本书堪称投资界的“圣经”，值得反复去读

书名：你的第一本保险指南

我们也许需要保险，但却迟迟没有行动究其根本，可能是因为不够了解找销售咨询？不大信任想上网搜一搜？没有头绪我们和保险之间，始终隔着一堵厚厚的玻璃墙而这本书挑选了大众对保险最关心、最纠结的问题娓娓道来。阅读本书你想要了解的保险知识或许都能从中找到答案。

最后提醒各位伙伴想要真正的提升自我，有了书单还需要耐心的落实自巳的读书计划。千万不要为了读书而读书只有理论结合实践，才能将书中知识为己所用

最后，恭喜你已经省去了大量瞎琢磨的时间洳果还有什么不懂，评论区咨询我一定认真解答。我也会努力输出更多的优质内容让大家做更放心、更赚钱的投资，让小白更好的、哽迅速的入门关注 就能第一时间看到我发布的内容啦。

喜欢本文就请大家帮忙点点赞啦！谢谢大家！