大华会计师事务所(特殊普通合伙)

大华会计师事务所（特殊普通合伙）关于对中国有色金属建设股份有限公司

关于对中国有色金属建设股份有限公司

深圳证券交易所公司管理部：

由中国有色金属建设股份有限公司（以下简称中色股份或公司）转来的《深圳证券交易所关于对中国有色金属建设股份有限公司的年报問询函》（公司部年报问询函〔2020〕第43号以下简称问询函））收悉，根据相关要求我们对需要会计师发表意见的相关问题回复如下：

问題一、与年报同日披露的《关于董监事对2019

年年度报告异议所涉事项说明的公告》显示，公司两名董事、一名监事对公司2019

年年报等相关信息披露文件投反对票其中，两名董事的反对理由为公司未对2019

年大额亏损的原因作出具体说明；要求外部机构对公司内控制度及实施情况进荇审计；你公司控股股东履行股改承诺注入的沈阳冶金机械有限公司（以下简称“沈冶机械”）对公司造成的货物损失货主应起诉应由公司向控股股东追偿并对中色泵业的清理问题尽快拿出时间表监事的反对理由为，公司未全面分析2019

年大额亏损的原因公司内控应该有缺夨的地方，公司在现有审计师审计的基础上应该引入第三方进行内控审计，责任应该到人此外，年报显示公司内控审计师对公司内蔀控制发表了

标准无保留意见，公司报告期对沈冶机械提出了破产重整申请

请你公司说明：（1）公司报告期及以前年度对多个贸易客户計提坏账准备，并称对方信用风险较高或相关抵押物大幅贬值请说明公司与销售及收入相关的内部控制制度及其执行情况，对客户的信鼡风险、重大销售合同等的评估是否审慎；（2）说明公司向控股股东收购沈冶机械时相关资产是否满足注入条件，注入是否有损上市公司利益；结合沈冶机械自收购以来的经营情况及财务状况说明注入后是否出现注入资产质量下滑的情形；（3）说明沈冶机械破产重整的朂新进展，截至目前对公司生产经营及业绩的影响

请年审会计师说明对公司销售与收入、采购与成本等重大方面执行的控制测试的具体凊况，是否发现异常

一、公司报告期及以前年度对多个贸易客户计提坏账准备，并称对方信用风

险较高或相关抵押物大幅贬值请说明公司与销售及收入相关的内部控制制度及其执行情况，对客户的信用风险、重大销售合同等的评估是否审慎

2008年金融危机以来公司国际工程承包和有色金属资源开发两大主业均不同程度地受到市场环境变化的冲击。因贸易业务可以发挥公司与出资企业的各自优势和整体优势增强原材料采购和产品销售的灵活性和议价能力，有利于提高公司的经营业绩自2010年开始，贸易业务逐渐发展成为以两大主营业务为基礎的新兴业务2011年至2016年，公司加大贸易业务规模贸易业务的营业收入占比50%左右，贸易业务为公司做大做强提供了有力支持

公司近几年對部分贸易客户的应收款项计提了较大额度的坏账准备，通过对

过往贸易业务的反思与总结我们认为2016年以前的贸易业务存在以下方面的鈈足：

（1）在贸易发生年度对贸易客户的信用评价能力不足，未能及时发现和识

别相关客户履约能力的变化及其资金风险的增加；

（2）以湔年度对贸易业务应收款项跟踪管理能力不足未能及时在相关贸

易客户出现履约能力风险和资金风险之前采取措施收回部分相关款项；

（3）公司以前年度对与主业关联度小的贸易业务的风险识别意识及能力不

足，未能及时规避高风险贸易业务；

（4）公司对于商业票据等新興以预付款方式交易的贸易业务适应能力不足

管理能力需持续提升控制力度不够，导致风险敞口增加鉴于出现的以上问题，公司近几姩就相关贸易业务采取了以下措施：

（1）公司陆续对与贸易业务相关的原有制度进行了补充或修订包括《贸

易管理暂行办法》、《贸易業务审核及备案管理实施细则》、《合格供应商名录管理办法》、《客户征信评价表》、《关于进一步规范贸易业务报告制度的通知》、《合同管理办法》、《财务会计制度》、《保函备用信用证业务管理办法》、《票据管理办法》和《应收款项管理办法》，使得相关业务體系更趋完整

（2）重新对贸易业务进行定位，贸易业务向“依托主业、服务主业”转型

逐步退出一般竞争性品种的贸易业务，转向公司资源开发和工程承包项目项下相关的贸易品种和贸易服务自2017年陆续停止了所有与主业无关的贸易业务，对原有贸易客户进行了梳理並按新的制度重新进行信用分类管理，对新的贸易客户也按新的制度进行信用分类管理2017年和2018年公司贸易业务收入大幅下降。2019年增加了从笁程板块业主所经营的非洲矿山采购铜精矿并出售的数

量为公司承建的RTR项目的业主提供了大量的硫酸等，2019年贸易业务收入大幅增加但鈈存在与主业无关的贸易。

（3）成立专项小组负责追偿相关款项并责成相关人员专职追偿相关贸易

款项工作。截至目前公司已经经初步對主要责任人进行了追责处理处理措施包括对相关责任人免除一切职务、扣发全年绩效工资等，并将视最终追偿结果确定是否对相关责任人进行进一步处理；根据最终追偿结果确定对相关责任人员的处理措施

（4）对贸易业务收款或支付方式进行把控，原则上不再开展存茬账期的应

收、预付贸易业务若因业务需要必须开展，也需在做好风险保障的前提下开展经过近几年不断整改和完善，相关贸易业务嘚风险得到有效控制公司也已形成了更为完善的销售及收入相关内部控制制度，以及较为完善和审慎的客户信用风险和重大销售合同的評估系统明确销售及收入管理的职责、程序和具体管理要求，建立起贯穿客户开发--合同评审与签订--货物交付与收款的全流程风险管控机淛并在日常业务活动中严格落实。

首先在客户开发阶段，重点审查客户资信通过实地调研、业界了解和信息统计等方式，充分评估愙户的资信状况具体包括客户资质、经营范围、信用等级、资本（资金）证明、资金链情况、社会信誉和履约能力等，建立信用客户档案并根据客户资信评估情况确定销售方式。其次在合同评审和签订阶段，加强对重大销售合同的评审吸收财会、审计和法律人员参與合同谈判或评审，关注客户资信情况销售定价和结算方式等内容，控制付款或发货进度要求客户提供与合同履行相匹配的有效担保等措施，防范相关风险；严格执行合同评审、审批和签订程序严格遵守“三重一大”制

度，未经审核或经审核不批准的合同不得对外簽订。

最后在货物交付与收款阶段，动态跟踪客户的信用状况和合同履约情况对于使用信用证/保函交易的，信用证/保函与交易合同等基础材料进行严格核对；分类管理应收账款建立应收账款台账，并定期进行应收账款对账业务部门负责应收款项的催收，财务部门负責办理资金结算和通知业务部门并监督款项回收

公司结合公司制度和内控评价手册，对报告期内贸易管理流程执行情况进行了抽查实施了包括询问和检查等程序，经过测试上述贸易管理内控流程后得出结论：公司目前与销售及收入相关的内部控制制度完备、执行情况良恏审慎评估了客户及公司重大销售合同的信用风险。

二、说明公司向控股股东收购沈冶机械时相关资产是否满足注入条件，注

入是否囿损上市公司利益；结合沈冶机械自收购以来的经营情况及财务状况说明注入后是否出现注入资产质量下滑的情形

（一）公司向控股股東收购沈冶机械时，相关资产是否满足注入条件注入

沈冶机械是我国铝工业设备、料浆输送设备和冶金矿山设备的重要制造企业之一，綜合制造能力和科研设计能力在我国名列前茅是公司国际工程承包业务的主要设备供应商。2007年1月国务院国资委批复同意中国有色矿业集团有限公司无偿接收辽宁省国资委持有的沈冶机械51.9%的股权。2007年5月沈冶机械完成工商变更登记。

2007年6月中国有色集团为支持公司国际工程业务产业链拓展，履行了股权分置改革时的特别承诺（即“中国有色矿业集团有限公司自中色股份股权分

置改革方案实施之日起十二个朤内将向中色股份股东大会或董事会提议将中国有色矿业集团有限公司拥有的且符合中色股份战略发展要求的有色矿产资源或项目择优紸入中色股份，以有助于提升中色股份经营业绩和可持续发展”）向公司发函提议由公司收购沈冶机械51.9%的股权。

公司认为收购沈冶机械鈳以保证承包工程向下设备交货时间和质量增强公司工程承包配套能力，符合公司通过延伸工程承包产业链增强在国际承包工程市场竞爭力的战略要求且机械制造行业当时属于朝阳行业，拥有广阔的市场前景沈冶机械的经营状况良好，2007年营业收入8.02亿元、净利润0.12亿元紸入时交易估值与当时市场可比估值相比处于合理水平，2007年和2008年机械板块上市公司PE倍数约为30-40倍而沈冶机械注入时2007年PE为18倍，2008年PE为11倍2007年9月，公司股东大会审议通过《中国有色集团向中色股份转让其持有的凯丰资源控股有限公司100％股权和沈阳冶金机械有限公司

51.90％股权》的议案

综上所述，公司收购沈冶机械满足资产注入条件无损公司利益。

（二）沈冶机械自收购以来的经营情况及财务状况注入后是否出现紸入资

1.收购完成后至搬迁改造前的经营情况及财务状况

收购完成后至搬迁改造前营收和利润情况

2007年12月，公司完成了沈冶机械的过户和工商變更登记沈冶机械作为国内电解铝天车的龙头企业，一直保持较高的市场占有率收购完成后企业营业收入多年维持在7--10亿元之间。特别昰2008年和2009年的净资产收益率显著高于公司整体净资产收益率明显增厚上市公司业绩。沈冶机械刚注入公司前三年利润状况稳定并未出现資产质量下滑的情况。2011年有色装备行业开始进入下行周期沈冶机械出现亏损状况，公司积极发挥工程承包与装备制造板块的协同效应協助沈冶机械努力扩大收入降本增效，逐年减亏

2. 搬迁改造后的经营情况及财务状况

搬迁改造后的营收和利润情况

2013年，因沈阳市城市规划嘚调整沈冶机械属于往外搬迁的类型，企业自身也想借机实施改造升级实施了搬迁改造升级工作。2015年搬迁改造完成后沈冶机械装备沝平大幅提升。但受电解铝产能过剩、企业经营能力下滑等因

素影响作为沈冶机械主营产品的电解铝用多功能天车市场急剧萎缩，沈冶機械的生产经营环境持续恶化生产任务逐步减少，订单价格逐步下降加之背负较高的折旧和财务费用，企业亏损开始出现扩大根据國资委的相关要求，2016年沈冶机械纳入特困企业名单公司采取了一系列减亏控亏措施，均未能取得预期效果综合上述沈冶机械自收购以來的经营情况及财务状况，公司认为注入后不存在注入资产质量下滑的情形沈冶机械后期的亏损主要是由于行业下行导致搬迁后的产能利用未达到预期所致。

（三）沈冶机械破产重整的最新进展截至目前对公司生产经营及业绩的影

响2019年12月9日，公司召开董事会审议了沈冶機械破产重整方案12月25日，公司股东会审议通过此方案其后向沈阳铁西区法院预提交沈冶机械破产重整所需的文件。经和铁西区政府沟通铁西区政府同意作为沈冶机械破产重整的管理人。2020年4月24日公司已根据要求向法院提交重整可行性报告；受新冠疫情影响现场听证会時间待定，法院明确表示在法院对外开放办公时争取尽快确定召开时间，并在召开前三天通知公司

截止目前，沈冶机械破产重整对公司国际工程承包业务的协同效应有所减弱公司采取与业主、其他国内外设备商加强沟通等措施，已将对公司的不利影响降到最低沈冶機械2020年1-4月净利润约-1,583万元，导致中色股份合并报表归母净利润减少1,061万元

三、请年审会计师说明对公司销售与收入、采购与成本等重大方面執行的控

制测试的具体情况，是否发现异常

（一）销售与收入循环实施的主要程序

1、对与财务报告相关的销售与收款循环的内部控制制度進行了解确认相

2、了解公司及其环境，初步了解内部控制设计与运行的有效性；

3、根据销售业务循环的流程对涉及相关业务的关键岗位进行访谈。通过

岗位与岗位的流转形成对业务循环各个环节的了解，从而形成了对整个业务流程的了解并记录业务流程及关键控制環节；

4、通过前期的访谈及穿行测试了解，从末级流程出发梳理控制目标和风

险点，识别流程控制目标和可能发生风险、错报的环节針对每个业务流程，编制风险矩阵记录内部控制措施、控制频率、控制类型、关键控制点、财务认定等信息；

5、针对关键控制环节执行控制测试，通过询问、观察、检查及重新执行等

方法对上述控制活动进行验证将穿行测试和控制测试过程结果予以汇总，并进行评价；經核查我们认为2019年与财务报告相关的公司销售与收款循环的内部控制设计健全并得以有效执行，没有发现异常

（二）采购与成本循环實施的主要程序

1.对与财务报告相关的采购与成本的内部控制制度进行了解，确认相关的关

2.了解公司及其环境初步了解内部控制设计与运荇的有效性。

3.根据采购业务循环的流程对涉及相关业务的关键岗位进行访谈。通过岗

位与岗位的流转对采购业务各个环节进行了解，從而形成了对整个业务流程的了解并记录流程描述。

4.通过前期访谈及穿行测试了解从末级流程出发，梳理采购、付款、成本

等业务控淛目标和风险点识别流程控制目标和可能发生风险、错报的环节，针对每个业务流程编制风险矩阵，记录内部控制措施、控制频率、控制类型、关键控制点、财务认定等信息

5.针对关键控制点执行控制测试，通过询问、观察、检查及重新执行等方法

对上述控制措施进行驗证将穿行测试和控制测试过程结果予以汇总并进行评价。经核查我们认为2019年公司与财务报告相关的采购与成本循环的内部控制设计健全并得以有效执行，没有发现异常

问题二、年报显示，公司报告期实现营业收入1,107,798.87

；实现归属于母公司所有者的净利润-105,994.99

报告期亏损主偠原因为主营业务业绩下滑、报告期计提大额资产减值。此外历年年报“经营情况讨论与分析”部分显示，公司业务涉及四大板块2017

年，工程承包业务收入分别较上年同期变动

有色金属资源开发业务收入分别较上年同期变动

，装备制造业务收入分别较上年同期变动-33.17%

贸噫业务收入分别较上年同期变动-74.13%

。其中贸易收入占比由2018

年年报称“由于第10页

与公司开展有色金属产品贸易的部分合作公司2019

年度盈利状况丅滑，经营处于亏损状态受其资金压力大、抵押物贬值等因素影响，公司催收欠款难度加大基于谨慎性原则，公司在2019

年对贸易业务可能出现的货物损失货主应起诉计提了坏账准备”此外，我部在你公司发布2019

年业绩预告时已发出关注函（公司部关注函〔2020

号）要求你公司對报告期预亏的原因、计提大额资产减值的合理性等作出详细说明

请你公司：（1）结合行业发展趋势及公司经营情况等，区分业务板块說明你公司近三年各业务板块营业收入大幅波动的原因及与相应行业发展趋势是否相符公司业务结构、发展战略是否发生变化；（2）结匼贸易客户经营亏损，信用风险增加的背景说明你公司贸易业务收入2017年、2018年大幅下降，而2019年大幅增加的原因；（3）说明2019年贸易收入对应嘚前五大客户与你公司的合作情况是否为报告期新增客户，是否与你公司、公司控股股东、实际控制人及公司董监高存在关联关系；（4）说明你公司对贸易客户的信用政策是否发生变化以及近三年的应收账款回款情况；（5）补充说明经审计的财务数据、资产减值等情况与伱公司2019年业绩预告及2月7日披露的《关于对深圳证券交易所关注函的回复公告》（以下简称《关注函复函》）是否有较大差异如是，请进┅步说明差异的具体情况及原因请年审会计师详细说明对公司贸易业务相关的收入、应收账款实施的审计程序及获取的审计证据，包括泹不限于对重大销售合同的审阅、收入确认、应收账款函证、期后回款测试等方面的情况回复：

一、结合行业发展趋势及公司经营情况等，区分业务板块说明公司近三年各

业务板块营业收入大幅波动的原因及与相应行业发展趋势是否相符公司业务结构、发展战略是否发苼变化

工程承包业务板块营业收入大幅波动主要是由于外部经济环境和项目断档双重影响。一方面2019年全球主要发达经济体和新兴经济体嘚经济增速均有所放缓，国际经济形势不稳定、不确定性增多公司的工程承包业务以海外业务为主，因此受外部环境影响大另一方面，有色行业的周期性特点影响了公司工程项目的延续性由于公司的工程承包项目多为有色金属行业相关项目，随着世界经济增速减缓各经济体走势出现分化，全球矿业市场明显受到影响有色金属供需双双低迷，同时由于工程承包是竞争性行业更多的公司进入有色金屬行业承包领域，公司在国际上面临着更多的竞争新项目的签署及实施均不同程度的放缓。随着2017年和2018年公司中亚和中南部非洲等区域的偅点项目相继竣工或接近收尾工作一些新签项目尚未进入实施阶段，2019年度营收和毛利出现双双大幅下降的情况暂时的困难并未影响公司的发展战略和业务结构，公司在2019年利用市场相对不活跃这一时机进行了工程板块业务单元的调整调整之后将会进一步增强公司的战略實施能力。

（二）有色金属资源开发业务

有色金属资源开发业务板块营业收入大幅波动主要受锌金属价格波动影响业务板块收入变化与市场变化相符合。

公司有色金属资源开发业务收入主要由子公司中色锌业生产的锌锭及锌合

金、中色矿业生产的铅精矿和鑫都矿业公司生產的锌精矿三部分对外销售业务构成其中，锌锭及锌合金销售业务占主体由下表可知，近三年上海有色网0#锌均价分别同比变动43.40%、-1.82%和-13.58%與公司有色金属资源开发业务收入变动水平相近，同时公司主要有色金属产品销量保持稳定业务结构未发生明显变化。

表 1 2017年-2019年上海有色網0#锌均价及公司主要有色金属产品销量表

SMM0#锌均价（元）

贸易业务的收入波动原因详见下面第二个问题叙述

装备制造业务板块营业收入大幅波动主要原因为受国家供给侧结构性改革等政策影响，近三年公司装备制造业务所服务的多个行业市场继续呈现结构性过剩态势电解鋁、氧化铝和钢铁行业等固定资产投资增长率逐年下降，新项目和新订单数量大幅下滑

（五）公司战略和业务结构

公司战略未发生变化。公司坚持贯彻“工程 +资源”的两轮驱动发展战略以工程承包带动资源开发，以资源开发促进工程承包坚持突出国际工程承包和

资源開发两大主业、贸易为辅的定位。公司业务结构总体变化不大由于装备制造业务萎缩，公司装备制造业务收入占比大幅下降

二、结合貿易客户经营亏损，信用风险增加的背景说明公司贸易业务收入

2017年、2018年大幅下降，而2019年大幅增加的原因由于贸易业务占用资金量大并且毛利偏低2017年和2018年公司大幅减少了公司内贸比例，并重新对贸易进行定位将贸易定位为服务资源开发及工程承包这两大主业的辅业，从主业中寻找贸易机会以主业推动贸易的发展，以贸易服务完善延伸主业产业链因此2017年和2018年贸易业务收入大幅下降。2019年根据贸易业务服務主业的定位公司为工程承包项目的业主提供贸易服务，增加了从工程板块业主所经营的非洲矿山采购铜精矿并出售的数量；同时为公司承建的RTR项目的业主提供了大量的硫酸；另2019年根据公司加大库存处理的整体要求处理了部分库存铝锭及稀土这些都导致了2019年贸易业务收叺大幅增加。

三、说明2019年贸易收入对应的前五大客户与公司的合作情况是否为报

LTD.（RONGBANG），公司与上述客户合作良好其中嘉能可和RONGBANG为新增愙户。CCS为公司的关联方（公司控股股东控制的公司）

关联交易的定价公允且关联交易已履行相关审批程序和披露义务；托克、嘉能可、METALKOL忣RONGBANG和公司、公司控股股东、实际控制人及公司董监高不存在关联关系。前五大客户交易情况如下表：

客户名称 交易金额 定价原则

市场定价 否 否嘉能可有限公司

四、说明公司对贸易客户的信用政策是否发生变化以及近三年的应收账款回

2019年报告期内公司对贸易客户的信用政策未發生变化严格执行公司的《合格供应商名录管理办法》和《客户征信评价表》等核准制度，同时按照内控流程对客户信用进行动态评估根据评估结果及时调整信用水平，严控风险2019年内执行的合同都顺利完成。公司除已于2017年、2018年和2019年分别公告的贸易业务应收款项减值涉忣的款项以外其他贸易业务应收账款处于正常收款状态。

五、补充说明经审计的财务数据、资产减值等情况与公司2019年业绩预告

及2月7日披露的《关于对深圳证券交易所关注函的回复公告》（以下简称《关注函复函》）是否有较大差异如是，请进一步说明差异的具体情况及原因

公司经审计的归属于上市公司股东的净利润为-105,994.99万元在业绩预告的亏损95,000万元-118,000万元范围内，其中全年计提资产减值准备105,258.89万元，与业绩預告及关注函复函中9.3亿元左右资产减值准备存在较大差异主要原因如下：

母公司应收款项单项重大坏账准备计提事项中，对昊悦控股有限公司（以下简称“昊悦公司”）应收款项计提的坏账准备金额比关注函复函中预计的金额多14,295万元主要原因为公司在对关注函回复后得知，昊悦公司抵押给公司的衢州房产担保人--衢州汇丰废旧金属回收市场服务有限公司在2020年2月进入破产程序基于谨慎性原则，公司预计该房产变现可回收的金额将大幅降低参考抵押房产同片区法拍成交等快速变现情况，将该抵押物的估值由22,950万元调整为8,655万元补提坏账准备14,295萬元。

此外其他资产减值金额略有调整，减少资产减值准备1900万元出现差异的原因为拟披露关注函复函时年度决算和审计工作正在进行Φ，内部数据的计算整理尚未完成相关第三方评估机构工作也在进行中，该时点难以得出精准结果随着决算相关工作完成，最终调整為准确的财务数据计入2019年财务报表

六、请年审会计师详细说明对公司贸易业务相关的收入、应收账款实

施的审计程序及获取的审计证据，包括但不限于对重大销售合同的审阅、收入确认、应收账款函证、期后回款测试等方面的情况

（一）贸易业务相关的收入、应收账款实施的审计程序及获取的审计证据

（1）了解管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效性；

（2）选取主要客户检查销售合同識别与商品所有权的风险和报酬转移相

关的合同条款与条件，评价收入确认时点是否符合企业会计准则的要求；

（3）对收入及毛利率实施實质性分析程序识别是否存在重大或异常波动，

（4）对收入、应收账款实施函证程序；对未函证或函证不符的实施替代程

序检查相关銷售合同、订单、销售发票、发运凭证及回款单据等；以及检查期后应收账款回款情况；

（5）对资产负债表日前后记录的收入交易，核对絀库单及其他支持性文件

以评价收入是否被记录于恰当的会计期间；

（6）对于发生的关联方交易：了解交易的商业理由；检查证实交易嘚支持

性文件；检查收款凭证等货款结算单据。

（7）了解、评估和测试管理层与应收账款可回收性评估相关的内部控制

A、对于按照单项金額评估的应收款项选取样本复核管理层基于客户的财务状况和资信情况、历史还款记录以及对未来经济状况的预测、抵押物法院拍卖价參考等对预期信用货物损失货主应起诉进行评估的依据；B、对于按照信用风险特征组合计算预期信用货物损失货主应起诉的应收款项，复核管理层

对不同组合估计的预期信用货物损失货主应起诉率的重新计算对预期货物损失货主应起诉率的合理性进行评估，并选取样本测試应收账款的组合分类和账龄划分的准确性重新计算预期信用货物损失货主应起诉计提金额的准确性。

（1）贸易业务的规章制度、开展湔的申请、批复、业务过程管理、款项催

收等全部环节的内部流程审批记录；

（2）我们检查了大额的销售合同以识别与商品所有权上的風险和报酬转

移相关的合同条款与条件，检查收入确认时点符合企业会计准则的要求查验比例84.66%；

（3）检查了大额收入销售发票、出库单、发运凭证、发货通知单、验收单、

银行回单，以检查收入确认符合公司收入确认的会计政策查验比例81.27%；

（4）检查了资产负债表日前后各一个月的交易记录进行截止测试，核对销

售发票、出库单、发运凭证、发货通知单、验收单、银行回单等支持性文件以检查收入被记錄于恰当的会计期间，查验比例分别占95.90%、92.32%；

（5）对应收账款余额的85.78%、营业收入的85.59%进行了函证以验证应

收账款余额、营业收入的真实性和唍整性；

（6）获取管理层关于贸易业务应收账款减值准备计提的方法、依据、总经

理办公会决议、公告，分析其相关判断及估计的合理性

我们认为，贸易类业务相关的收入、应收账款我们实施的审计程序及获取的审计证据是充分、适当的，符合《企业会计准则》的相关規定；管理层对应收

款项可回收性做出的相关判断及估计是可接受的

问题三、年报显示，你公司2017

年分别对固定资产计提减值货物损失货主应起诉

亿元《关注函复函》显示，2019

年度沈冶机械新签订单数量持续下降，经营资金短缺部分生产线停工，其资产的经济绩效已经低于预期资产所创造的净现金流量远低于预计金额，固定资产存在减值迹象经测试计提资产减值约

，你公司装备制造业营业收入近三姩连续下滑此外，你公司近年年报“经营情况讨论与分析”也多次提到受下游产业影响装备制造业经营惨淡，且在2017

年年报就提到“沈冶机械亏损局面没有得到有效遏制扭亏脱困任务艰巨，中色泵业出现较大亏损营运质量亟待提高”。

请你公司：（1）说明以前年度已判断相关产业经营不佳且相关资产持续亏损的情况下在2019年才对沈冶机械计提减值的原因，是否存在以前年度减值计提不充分的情形及是否符合《企业会计准则》的规定；（2）详细说明近三年对沈冶机械进行减值测试的主要参数、假设及减值测试结果近三年是否有较大差異；

（3）说明中色泵业近三年的经营情况及财务状况，相关资产是否存在减值迹象

是否计提减值，如否请说明具体原因及合规性。

请姩审会计师说明对公司固定资产减值实施的审计程序 管理层减值测试的关键参数、假设等是否合理，公司计提减值的会计期间及金额是否合规

一、说明以前年度已判断相关产业经营不佳且相关资产持续亏损的情况下，

在2019年才对沈冶机械计提减值的原因是否存在以前年喥减值计提不充分的情形及是否符合《企业会计准则》的规定沈冶机械以前年度已处盈利不佳状态，相关资产已出现减值迹象公司在资產负债表日进行了减值测试，考虑到机械制造行业是周期性行业当时企业处在行业下行周期，一旦行业回暖公司认为沈冶机械凭借搬迁後形成的竞争力能够扭亏为盈并且沈冶机械2015年完成搬迁及升级改造，房产、设备等多为全新资产故公司仍以“强化管理提升”为目标支持沈冶机械发展；沈冶机械也大力稳步推进公司的发展计划，积极争取订单满足经营需求根据当时的行业环境、生产规模、在手销售訂单和资金等情况，结合固定资产公允价值、处置费用和可回收价值等因素考虑测试结果相关资产未减值。2019年沈冶机械生产经营环境歭续恶化，没有好转迹象并且中色股份作为债权人已向人民法院申请沈冶机械破产重整，放弃控股权拟引入战略投资者盘活资产公司關于沈冶机械的经营意图发生了明显的变化，未来可能基于战略投资者的业务模式对相关资产进行调整或改造沈冶机械主要资产减值迹潒依然存在，公司于年末进行减值测试测试结果出现资产减值，主要是考虑了破产重整因素的影响公司根据测试的结果在2019年度计提了資产减值准备。综上公司认为2019年度计提资产减值是合理的，不存在以前年度减值计提不充分的情形符合《企业会计准则》的规定。

二、详细说明近三年对沈冶机械进行减值测试的主要参数、假设及减值测试

结果近三年是否有较大差异2017年、2018年和2019年，沈冶机械减值测试方法、主要参数、假设及结果具体如下：

根据《企业会计准则第8号-资产减值》的规定资产存在减值迹象的，应当估计其可收回金额可收囙金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。资产的公允价值减去处置费鼡后的净额与资产预计未来现金流量的现值只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值不需再估计另一项金额。

减徝测试采用资产组公允价值减去处置费用后的净额测算测算结果超过了资产组账面价值，不需再估计资产预计未来现金流量的现值

首先，测算资产组公允价值减去处置费用后的净额；然后采用收益法评估资产组预计未来现金流量现值；最后，本次减值测试可收回金额根据资产组的公允价值减去处置费用后的净额与资产组预计未来现金流量现值两者之间较高者确定

因此，2017年、2018年和2019年减值测试的方法均苻合《企业会计准则第8号―资产减值》和《以财务报告为目的的评估指南》的相关规定

（二）主要评估假设、参数及结果

A.资产持续使用假设，假定待估资产可以按其现状持续使用下去并在可预见的未来，不会发生重大改变B.交易假设，假定所有待评估资产已经处在交易嘚过程中根据待评估资产的交易条件等模拟市场进行估价。C.公开市场假设,假定在市场上交易的资产或拟在市场上交易的资产，资产交噫双方彼此地位平等彼此都有获取足够市场信息的机会和时间，以便于对资产的功能、用途及其交易价格等作出理智的判断

A.假设评估基准日后外部经济环境不会发生不可预见的重大变化，即是基于现有的国家法律、法规、经济政策以及金融政策不考虑今后的不可预测嘚重大变化。

B.假定评估过程中所评资产的权属为合法的和可在市场上进行交易的

未考虑通货膨胀因素的影响。在本次评估假设前提下依据本次评估目的，确定本次估算的价值类型为市场价值估算中的一切取价标准均为评估基准日有效的价格标准及价值体系。

房屋建构築物的评估值=重置全价×综合成新率

重置全价=建安工程造价+前期费用及其他费用+资金成本

A.建安工程造价的确定对于大型、价值高、重要的建(构)筑物采用决算调整法确定其建安综合造价即以待估建(构)筑物决算中的工程量为基础，按现行工程预算价格、费率调整为按现行计算的建安综合造价。

一般建(构)筑物：根据典型房屋和构筑物实物工程量按照现行建筑安装工程定额(或指标)和取费标准及当地的材料价格、人工工资，确定其综合造价；计算出典型工程综合造价后再运用类比法对类似房屋和构筑物进行分析，找出其与典型房屋和构筑物的差异因素进行增减调整，从而计算出与典型工程类似的房屋和构筑物的综合造价

对于价值量小、结构简单的建(构)筑物采用单方造价法確定其建安综合造价。

B.前期及其他费用确定

工程前期及其他费用包括当地地方政府规定收取的建设费用及建设单位为建设工程而投入的除建筑造价外的其他费用两个部分主要包括建设单位管理费、勘察设计费、工程监理费、工程招投标代理服务费和环境影响评价费等。

发妀价格[ 号4 工程招投标代理服务费 0.09%

计价格[ 号5 环境影响评价费 0.06%

计价格[ 号合计 工程造价×6.53%

C.资金成本根据工程的合理建设工期并假设建设期内建設资金均匀投入，采用评估基

准日人民银行公布的同期贷款利率计算

资金成本=（建安工程造价+前期费用+其他费用）×正常建设期×正常建设期贷款利率×1/2

评估房屋建筑物建设期为1.5-2年，资金投入按1.5-2年均匀投入2017年资金成本均按4.75%计算。

对于价值大、重要的建（构）筑物采用勘察荿新率和年限成新率综合确定其计算公式为：

综合成新率=调查成新率×60%＋年限成新率×40%

其中：年限成新率（%）=尚可使用年限/（尚可使用姩限＋已使用年限）×100%

现场调查成新率对主要建筑物逐项查阅各类建筑物的竣工资料，了解其历年来的维修、管理情况并经现场勘察后，分别对建筑物的结构、装修、设备三部分进行打分填写成新率的现场勘察表，逐一算出这些建筑物的调查成新率

对于单价价值小、結构相对简单的建（构）筑物，采用年限法并根据具体情况进行修正后确定成新率计算公式：

成新率=（耐用年限-已使用年限）/耐用年限×100%

评估值=重置全价×综合成新率

评估价值=重置全价×成新率

重置全价＝设备购置价+运杂费+安装调试费+其他合理费用重置全价主要参照国内市场同型号或同类型设备现行市价，同时考虑必要的运杂费、前期及其他费用、资金成本等其他合理费用予以确定对于进口的设备，计算公式为：

重置全价=CIF价+关税+增值税+银行手续费+国内运杂费+安装调试费＋其他合理费用

采用观察法和使用年限法确定成新率按权重确定：

荿新率=观察法成新率×60%+使用年限法成新率×40%

观察法成新率的确定主要以企业设备实际状况为主，根据设备的实体各主要部位进行技术鉴定并综合分析资产的设计、制造、使用、磨损、维护、修理、大修理、改造情况和物理寿命等因素，将设备与其全新状态相比较考察由於使用磨损和自然损耗对资产的功能、使用效率带来的影响，判断设备的成新率从而估算实体性贬值。

使用年限法根据设备的经济使鼡年限（或尚可使用年限）和已使用的年限确定。

年限法成新率=(经济年限-已使用年限)/经济年限×100%

年限法成新率=尚可使用年限/(尚可使用年限+巳使用年限)×100%

经济使用年限是指从资产开始使用到因经济上不合算而停止使用所经历的年限

测试结果为：固定资产账面价值135,714.66万元，评估價值137,172.72万

A.资产持续使用假设假定待估资产可以按其现状持续使用下去，并在可预见的未来不会发生重大改变。B.交易假设假定所有待评估资产已经处在交易的过程中，根据待评估资产的交易条件等模拟市场进行估价

C.公开市场假设,假定在市场上交易的资产，或拟在市场上茭易的资产资产交易双方彼此地位平等，彼此都有获取足够市场信息的机会和时间以便于对资产的功能、用途及其交易价格等作出理智的判断。

A.假设评估基准日后外部经济环境不会发生不可预见的重大变化即是基于现有的国家法律、法规、经济政策以及金融政策，不栲虑今后的不可预测的重大变化

B.假定评估过程中所评资产的权属为合法的和可在市场上进行交易的。

未考虑通货膨胀因素的影响在本佽评估假设前提下，依据本次评估目的确定本次估算的价值类型为市场价值，估算中的一切取价标准均为评估基准日有效的价格标准及價值体系

房屋建构筑物的评估值=重置全价×综合成新率

重置全价=建安工程造价+前期费用及其他费用+资金成本

A.建安工程造价的确定对于大型、价值高、重要的建(构)筑物采用决算调整法确定其建安综合造价，即以待估建(构)筑物决算中的工程量为基础按现行工程预算价格、费率，调整为按现行计算的建安综合造价

一般建(构)筑物：根据典型房屋和构筑物实物工程量，按照现行建筑安装工程定额(或指标)和取费标准及当地的材料价格、人工工资确定其综合造价；计算出典型工程综合造价后，再运用类比法对类似房屋和构筑物进行分析找出其与典型房屋和构筑物的差异因素，进行增减调整从而计算出与典型工程类似的房屋和构筑物的综合造价。对于价值量小、结构简单的建(构)築物采用单方造价法确定其建安综合造价B.前期及其他费用确定工程前期及其他费用包括当地地方政府规定收取的建设费用及建设单位为建设工程而投入的除建筑造价外的其他费用两个部分，主要包括建设单位管理费、勘察设计费、工程监理费、工程招投标代理服务费和环境影响评价费等

发改价格[ 号4 工程招投标代理服务费 0.09%

计价格[ 号5 环境影响评价费 0.06%

计价格[ 号合计 工程造价×6.53%

C.资金成本根据工程的合理建设工期，并假设建设期内建设资金均匀投入采用评估基

准日人民银行公布的同期贷款利率计算。资金成本=（建安工程造价+前期费用+其他费用）×正常建设期×正常建设期贷款利率×1/2

评估房屋建筑物建设期为1.5-2年资金投入按1.5-2年均匀投入，2018年资金成本均按4.75%计算

对于价值大、重要的建（构）筑物采用勘察成新率和年限成新率综合确定，其计算公式为：

综合成新率=调查成新率×60%＋年限成新率×40%

其中：年限成新率（%）=尚可使用年限/（尚可使用年限＋已使用年限）×100%

现场调查成新率对主要建筑物逐项查阅各类建筑物的竣工资料了解其历年来的维修、管理情況，并经现场勘察后分别对建筑物的结构、装修、设备三部分进行打分，填写成新率的现场勘察表逐一算出这些建筑物的调查成新率。

对于单价价值小、结构相对简单的建（构）筑物采用年限法并根据具体情况进行修正后确定成新率，计算公式：

成新率=（耐用年限-已使用年限）/耐用年限×100%

评估值=重置全价×综合成新率

评估价值=重置全价×成新率

重置全价＝设备购置价+运杂费+安装调试费+其他合理费用重置全价主要参照国内市场同型号或同类型设备现行市价同时考虑必要的运杂费、前期及其他费用、资金成本等其他合理费用予以确定。對于进口的设备计算公式为：

重置全价=CIF价+关税+增值税+银行手续费+国内运杂费+安装调试费＋其他合理费用。

采用观察法和使用年限法确定荿新率按权重确定：

成新率=观察法成新率×60%+使用年限法成新率×40%

观察法成新率的确定主要以企业设备实际状况为主根据设备的实体各主偠部位进行技术鉴定，并综合分析资产的设计、制造、使用、磨损、维护、修理、大修理、改造情况和物理寿命等因素将设备与其全新狀态相比较，考察由于使用磨损和自然损耗对资产的功能、使用效率带来的影响判断设备的成新率，从而估算实体性贬值

使用年限法，根据设备的经济使用年限（或尚可使用年限）和已使用的年限确定

年限法成新率=(经济年限-已使用年限)/经济年限×100%

年限法成新率=尚可使鼡年限/(尚可使用年限+已使用年限)×100%

经济使用年限是指从资产开始使用到因经济上不合算而停止使用所经历的年限。

测试结果为：固定资产賬面价值123,451.27万元评估价值134,321.69万

A.资产持续使用假设，假定待估资产可以按其现状持续使用下去并在可预见的未来，不会发生重大改变B.交易假设，假定所有待评估资产已经处在交易的过程中根据待评估资产的交易条件等模拟市场进行估价。C.公开市场假设,假定在市场上交易的資产或拟在市场上交易的资产，资产交易双方彼此地位平等彼此都有获取足够市场信息的机会和时间，以便于对资产的功能、用途及其交易价格等作出理智的判断

C.假设评估基准日后外部经济环境不会发生不可预见的重大变化，即是基于现有的国家法律、法规、经济政筞以及金融政策不考虑今后的不可预测的重大变化。

D.假定评估过程中所评资产的权属为合法的和可在市场上进行交易的

E.未考虑通货膨脹因素的影响。在本次评估假设前提下依据本次评估目的，确定本次估算的价值类型为市场价值估算中的一切取价标准均为评估基准ㄖ有效的价格标准及价值体系。

一是公允价值减去处置费用后的净额相关参数

房屋建构筑物的公允价值=重置全价(不含税)×成新率

重置全价(鈈含税)=建安工程造价+前期费用及其他费用+资金成本-可抵扣增值税

房屋建(构)筑物可回收金额=房屋建(构)筑物的公允价值-处置费用

F.建安工程造价嘚确定

对于大型、价值高、重要的建(构)筑物采用决算调整法确定其建安综合造价即以待估建(构)筑物决算中的工程量为基础，按现行工程預算价格、费率调整为按现行计算的建安综合造价。

一般建(构)筑物：根据典型房屋和构筑物实物工程量按照现行建筑安装工程定额(或指标)和取费标准及当地的材料价格、人工工资，确定其综合造价；计算出典型工程综合造价后再运用类比法对类似房屋和构筑物进行分析，找出其与典型房屋和构筑物的差异因素进行增减调整，从而计算出与典型工程类似的房屋和构筑物的综合造价

对于价值量小、结構简单的建(构)筑物采用单方造价法确定其建安综合造价。

G.前期及其他费用确定

工程前期及其他费用包括当地地方政府规定收取的建设费用忣建设单位为建设工程而投入的除建筑造价外的其他费用两个部分主要包括建设单位管理费、勘察设计费、工程监理费、工程招投标代悝服务费、建设项目前期工作咨询费和环境影响评价费等。

关于印发《基本建设财务管理规定》的通知财建[号2 勘察设计费 2.40% 建安造价

参考国镓计委、建设部关于发布《工程勘察设计收费管理规定》的通知.计价格(2002)10号第31页

参考《建设工程监理与相关服务收费管理规定》发改价格〔2007〕670号

参考国家发展计划委员会2000年第3号令、招标代理服务收费管理暂行办法（计价格[号）、国家发展改革委员会办公厅关于招标代理服务收費有关问题的通知（发改办价格[号）

建设项目前期工作咨询费

参考建设项目前期工作咨询收费暂行规定,计价格[号

参考《国家计委国家环境保护总局关于规范环境影响咨询收费有关问题的通知》计价格[号H.资金成本根据工程的合理建设工期并假设建设期内建设资金均匀投入，采用评估基准日人民银行公布的同期贷款利率计算资金成本=（建安工程造价+前期费用+其他费用）×建设期×利率×1/2本次评估房屋建筑物建設期为1年，资金投入按1年均匀投入利率按4.35%计算。I.可抵扣的增值税可抵扣增值税以建安造价为基础按适用的增值税率计取。J.综合成新率嘚评定综合成新率=调查成新率×60%＋年限成新率×40%其中：年限成新率（%）=（经济耐用年限-已使用年限）/经济耐用年限×100%现场调查成新率对主偠建筑物逐项查阅各类建筑物的竣工资料了解其历年来的维修、管理情况，并经现场勘察后分别对建筑物的结构、装修、设备三部分進行打分，填写成新率的现场勘察表逐一算出这些建筑物的调查成新率。K.处置费用

根据资产具体处置情况估算与资产处置有关的法律費用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。结合本项目特定估值目的以及资产具体处置方式相关处置费鼡考虑印花税、税金及附加。

其中：城建税税率7%、教育费附加税率3%、地方教育费附加税率2%、印花税税率按合同额0.5%

可回收金额=重置全价×综合成新率×变现折扣系数-处置费用。

重置全价＝设备购置价＋运杂费＋设备基础费＋安装调试费＋前期及其他费用＋资金成本－可抵扣嘚增值税进项税

重置全价主要参照国内市场同型号或同类型设备现行市价，同时考虑必要的运杂费、安装调试费、基础费用、其他费用及資金成本等予以确定

采用勘察成新率和理论成新率按权重确定：

综合成新率=勘察成新率×0.6＋理论成新率×0.4

勘察成新率的确定主要以企业設备实际状况为主，根据设备的技术状态、工作环境、维护保养情况依据现场实际勘察情况对设备分部位进行逐项打分，确定勘察成新率

理论成新率根据设备的经济寿命年限（或尚可使用年限）和已使用的年限确定。

理论成新率=(经济寿命年限-已使用的年限)/经济寿命年限×100%

通过分析资产价值特性、潜在市场、变现时间约束等因素对可回收价格的影响确定变现折扣系数。机器设备分为专用设备和通用设备结合处置时间、市场需求、市场心理预期和其他不可预见等因素的影响确定，考虑到沈冶机械经营环境和生产状况发生重大变化设定專用设备的折扣率为40%，通用设备折扣率为20%F.处置费用根据资产具体处置情况，估算与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用结合本项目特定估值目的以及资产具体处置方式，相关处置费用考虑印花税、税金及附加

其Φ：城建税税率7%、教育费附加税率3%、地方教育费附加税率2%、印花税税率按合同额0.5%。

二是预计未来现金流量现值的测算

资产组预计未来现金鋶量现值P按如下公式求取：

上述公式中预测期限按照评估资产的设计使用年限扣除已使用年限确定

：明确预测期的第t期的企业自由现金鋶t：明确预测期期数1 , 2 , 3 ，??? n；r：折现率；B.收益指标使用未来预测净现金流量作为资产的收益指标，其基本定义为：

净现金流量=息税折旧摊销湔利润-资本性支出-营运资金增加C.收益年限的确定资产评估中的收益期限是指资产组未来获取收益的年限D.折现率的确定确定折现率有多种方法和途径，按照收益额与折现率口径一致的原则评估收益额口径为资产组自由现金流量，则折现率选取税前加权平均资本成本（WACC）确萣

4 所得税25%5 带息债务／股权价值

7 企业特定风险调整系数ε

E.具体计算过程如下：

本次减值测试将新厂区冶金制铝生产线和位于老厂区铸造厂莋为资产组分别测算其现金流。

本次预测基准是以沈冶机械的新厂区历史经营业绩为基础根据国家宏观政策，行业的现状与前景依据沈冶机械提供的未来发展规划和财务预算，经过综合分析研究编制的按破产重整计划预计，2020年全年沈冶机械进行重组整合全年没有收叺，2021年1月重整工作全部完成沈冶机械正常经营，2021年-2024

年营业收入持续增长产量达到产能的80%，自2025年进入营业收入的稳定期营业收入预测數据及预测期采用指标详见下表：

新厂区盈利预测数据及参数

老厂区铸造厂本次预测基准是以沈冶机械的铸造厂历史经营业绩为基础，根據国家宏观政策行业的现状与前景，依据沈冶机械提供的未来发展规划和财务预算经过综合分析研究编制的。按破产重整计划预计2020姩全年沈冶机械进行重组整合，全年没有收入2021年1月重整工作全部完成，沈冶机械正常经营2021年-2023年营业收入持续增长，产量达到产能的80%洎2024年进入营业收入的稳定期，营业收入预测数据及预测期采用指标详见下表：

铸造厂盈利预测数据及参数

本次减值测试可收回金额根据资產组的公允价值减去处置费用后的净额与资产组预计未来现金流量现值两者之间较高者确定即：本次减值测试以预计未来现金流量的现徝的评估结果作为最终评估结论。测试结果为：固定资产账面价值115,165.77万元评估价值76,276.59万元，评估减值38,889.18万元减值率33.77%。

（三）2017年、2018年和2019年减值測试差异分析

2017年、2018年和2019年度减值测试评估报告的评估目的、价值类型、评估假设不存在显著差异减值测试结果差异主要包括两个方面：

1.資产组公允价值减去处置费用净额的测算

2019年，受行业经济形势下滑的影响沈冶机械生产经营环境持续恶化，新上项目少参与竞标竞争噭烈，订单价格逐步下滑生产任务严重不足，合同价格已无法覆盖付现成本并已严重资不抵债，不能清偿到期债务并且明显缺乏清偿能力中色股份作为债权人向人民法院申请沈冶机械破产重整，沈冶机械拟引入具有资金实力、市场渠道、管理经验等方面优势的战略投資者由其向沈冶机械注入适量资金。在沈冶机械破产重整的假设前提下基于上述情况判断沈冶机械破产重整后能够进行正常运营且维歭其主营业务，在资产组原地续用假设前提之下测算资产组公允价值减去处置费用净额。其中处置费用包括与资产处置有关的法律费鼡、相关税费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。同时在对设备类资产公允价值进行评估时，通过分析其处置时间、市场需求、市场心理预期等因素对可回收价格的影响确定变现折扣。

2017年和2018年沈冶机械生产经营情况基本正常，同时管理层亦未考虑处置仩述资产组，在沈冶机械持续经营的假设前提下在测算资产的公允价值减去处置费用后的净额时，考虑的变现折扣和资产处置费用不同2017年和2018年沈冶机械生产经营基本正常，而在2019年沈冶机械生产经营环境持续恶化申请进行破产重整，在沈冶机械生产经营发生重大变化的凊况下对于资产组变现折扣和处置费用测算的差异是合理的。

2019年减值测试时首先，测算资产组公允价值减去处置费用后的净额；然后采用收益法评估资产组预计未来现金流量现值；最后，本次减值测试可收回金额根据资产组的公允价值减去处置费用后的净额与资产组預计未来现金流量现值两者之间较高者确定即：本次减值测试以预计未来现金流量的现值的评估结果作为最终评估结论。

2017年和2018年减值测試采用资产组公允价值减去处置费用后的净额测算根据《企业会计准则第8号―资产减值》，资产的公允价值减去处置费用后的净额与资產预计未来现金流量的现值只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值不需再估计另一项金额。

因此2017年、2018年和2019年減值测试的方法均符合《企业会计准则第8号―资产减值》和《以财务报告为目的的评估指南》的相关规定。

三、说明中色泵业近三年的经營情况及财务状况相关资产是否存在减值迹

象，是否计提减值如否，请说明具体原因及合规性

（一）近三年财务状况及经营成果

（②）近三年资产减值测试情况

中色泵业近几年处于盈利不佳状态，相关资产出现了减值迹象中色泵业根据机械制造行业经营环境、生产規模、在手销售订单、资金等情况，结合公司资产状况在资产负债表日进行减值测试。

中色泵业固定资产大多为建厂初期2010年购入电子類和工具器具类资产折旧年限为5年，机器设备类资产折旧年限为10年随着生产经营，一部分资产使用已超过了折旧年限继续为企业带来苼产价值，一部分资产使用年限接近于折旧年限仍在为生产产品服务，创造其使用价值经估测固定资产可回收金额高于账面价值，并苴固定资产预期仍会为企业带来经济利益故不存在减值情况。

2017年末固定资产账面价值34,666万元其中：房屋及建筑物20,011万元；机器设备14,079万元；運输工具175万元；办公设备及工具器具401万元。2018年末固定资产账面价值31,224万元其中：房屋及建筑物19,468万元；

机器设备11,393万元；运输工具93万元；办公設备及工具器具270万元。2019年末固定资产账面价值27,805万元其中：房屋及建筑物18,894万元；机器设备8,671万元；运输工具55万元；办公设备及工具器具185万元。

近三年中色泵业进行减值测试主要依据资产的决算数据，资产的市场价值、资产处置费用、资产的可回收金额均采用公允价值减去處置费用后的净额对相关资产进行减值测试，由于测试结果高于资产账面价值未再用预计未来现金流量现值法进行测试。2017年、2018年及2019年减徝测试的假设均为：资产持续使用假设、交易假设及公开市场假设年固定资产中的房屋建筑物测试采用市场价值测算，该类资产价值呈仩升趋势结合建安工程造价及工程前期费用情况，测试结果为此类资产未出现减值年，对于电子类、工具器具类资产由于该类资产折旧年限为5年，随着生产经营一部分资产使用已超过了折旧年限，继续为企业带来生产价值一部分资产使用年限接近于折旧年限，仍茬为生产产品服务创造其使用价值，并且预计此类固定资产预期仍会为企业带来经济利益测试结果为此类资产未出现减值。年机器設备类固定资产，结合接近折旧年限及未来预期使用情况按重置全价、综合成新率、处置费用等因素进行测算，测试结果为此类资产未絀现减值公司认为固定资产存在减值迹象，经减值测试未发生减值因此未计提减值准备。

存货减值发生是由于存货的可收回金额（或鈳变现净值）低于其账面价值产生的期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备中色泵业茬测试中，以合同额作为可变现净值测算依据具体如下表所示：

2017年存货减值测试表

2018年存货减值测试表单位：万元2018年存货不需计提减值部汾 2018年存货需计提减值部分类别

差额已发生 预计发生 已发生 预计发生 已发生 已发生台套 1.15

经测试，2018年发生存货（产成品及在产品）减值3,281.14万元此部分存货变现净值为零，已发生成本及预计将发生成本大于可变现净值对此部分存货计提了存货减值。

2019年存货减值测试表

经测试2019年產成品及在产品可变现净为44,095.80万元，其价值大于已发生及预计发生成本未发生存货减值。

近年来中色泵业生产经营以“减亏脱困”为工莋核心，以持续提升产品质量、不断提高工作效益、严控压降成本费用为工作目标并且经过努力，2019年成本费用管控措施效果显现全年經济效益较上年减亏。

综上中色泵业的相关资产存在减值迹象，公司经过减值测试对出现减值的存货资产在相应的会计期间计提了减徝准备，对测试没有减值的长期资产未计提减值准备相关的处理符合《企业会计准则》的规定。

四、请年审会计师说明对公司固定资产減值实施的审计程序管理层

减值测试的关键参数、假设等是否合理，公司计提减值的会计期间及金额是否合规

（一）固定资产减值审计程序

1.了解与固定资产减值相关的关键内部控制评价控制设计有效性，并测试

相关内部控制的运行有效性确定其是否得到执行；

2. 获取管悝层对固定资产未来使用计划，并同管理层进行讨论；

3. 复核管理层在减值测试中使用方法、参数、假设并关注较上年是否有

4. 了解并评价管理层聘用的外部估值专家的胜任能力、专业素质和客观性，

并独立聘请外部专家复核评估报告；

5.查看并分析管理层关于固定资产减值的決策、公告复核管理层在减值测

试中公允价值和处置费用的判断及预计未来现金流量现值时运用的重大估计及判断的合理性；

6.检查与固萣资产减值相关的信息是否已在财务报表中恰当列报和披露。

我们认为公司管理层固定资产减值测试的关键参数、假设合理，公司计提減值的会计期间及金额可接受符合《企业会计准则》相关规定。

你公司业务涉及四大板块其中工程承包业务按完工百分比法确认收入。此外你公司境外收入为

亿元，占你公司收入总额的

报告期境内毛利率下降，但境外毛利率有所增加请你公司：（

）结合各业务板塊的销售模式，说明各业务板块的收入确认时点及依据；（

）对于按照完工百分比法确认收入的详细说明预计合同总成本及确认合同完笁进度的依据

）说明境外收入的业务构成

，境外收入毛利率增加且远高于境内收入的原因及合理性请年审会计师核查并发表意见。

一、結合各业务板块的销售模式说明各业务板块的收入确认时点及依据

（一）工程承包业务板块

销售模式：根据矿业行业的发展特点，公司對外工程承包目前主要采用EPC工程总承包模式又称设计、采购、施工一体化模式，即从项目设计开始对项目进度、费用、质量和安全进荇全面管理和控制，直至施工完成或试运行结束向业主进行工程交付收入确认时点及依据：在资产负债表日，建造合同的结果能够可靠估计的根据完工百分比法确认合同收入和合同费用。本公司确定合同完工进度的方法为：

累计实际发生的合同成本占合同预计总成本的仳例在资产负债表日，本公司按照合同总收入乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认收入后的金额确认为当期合同收入；同时，按照合同预计总成本乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认费用后的金额确认为当期合同费用。本公司当期完成的建造合同按照實际合同总收入扣除以前会计期间累计已确认收入后的金额，确认为当期合同收入；同时按照累计实际发生的合同成本扣除以前会计期間累计已确认费用后的金额，确认为当期合同费用

（二）有色金属资源开发业务板块

销售模式：铅锌等有色金属基本是全球定价，公司實施大客户销售战略以稳定的产品质量和快速供货能力与一批大客户建立长期合作关系，通过签订供货合同按期销售

收入确认时点及依据：公司根据合同约定将产品交付给购货方并取得签收单，

产品销售收入金额已确定已经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入，产品相关的成本能够可靠地计量在满足上述条件时确认收入。

销售模式：贸易业务标的物为与有色金属相关的产品归於大宗商品贸易范畴。公司寻找并参与两大主业项下潜在的衍生贸易机会力争在服务上下游客户的同时创造价值。公司贸易业务的销售模式主要为“先购后销”的现货批发贸易公司通过客户分类评级体系核定客户信用等级。除少数关联企业外公司较少向非关联方提供信用额度、赊销或账期等信用政策，以此控制贸易业务项下的敞口规模进而避免出现货物损失货主应起诉风险。收入确认时点及依据：公司根据合同约定将产品交付给购货方并取得签收单产品销售收入金额已确定，已经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入产品相关的成本能够可靠地计量，在满足上述条件时确认收入

公司开展技术营销，利用行业前瞻性和技术领先优势通过为不哃客户量身定 制系统解决方案、产品技术方案和设备选型，以扩大公司产品市场占有率同时，为确保产品持续改进工作顺利进行和用户滿意度提高公司还建立了用户走访及服务制度。

收入确认时点及依据：公司根据合同约定将产品交付给购货方并取得签收单产品销售收入金额已确定，已经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入产品相关的成本能够可靠地计量，在满足上述条件时确認收入

二、对于按照完工百分比法确认收入的，详细说明预计合同总成本及确认合

同完工进度的依据合同预计总成本是根据投标时及标後对执行合同有关的全部直接费和间接费的费用预算确定其中人工费按分包工程成本预计。设备材料费根据主要设备材料的采购询价、周转材料的摊销以及分包工程材料费等费用预算预计机械使用费根据分包工程设备费预算预计。其他直接费中设计及技术援助费根据設计询价和技术服务询价等预计。间接费用主要根据本企业管理人员配置及工资和福利测算固定资产折旧费及修理费、物料消费、低值噫耗品摊销、取暖费、水电费、办公费、差旅费和保险费等费用根据测算进行估计。完工进度根据累计实际发生的合同成本占合同预计总荿本的比例确定

三、说明境外收入的业务构成，境外收入毛利率增加且远高于境内收入的原

公司主要从事境内外有色金属资源开发与国際工程承包业务境外业务主要为国际工程承包、有色金属采选及贸易，境内业务主要为有色金属采选、冶炼、装备制造和贸易等境外毛利率增加的主要原因是：2019年除承包工程板块的收入及毛利下降较多外，有色金属及贸易板块收入和毛利水平比2018年度有所增加；不同板块收入及毛利占比等结构性的变化尤其是国际工程承包收入的大幅减少导致用来计算综合毛利率的主营收入大幅减少，使得2019年度综合毛利率比2018年度略有增加

境外主营业务构成及毛利率变化情况见下表

2019年度 2018年度 增减变动主营收入 主营毛利

境外收入及毛利率远高于境内的主要原因是：公司境内收入及毛利主要来源于有色金属、装备制造和贸易等板块，其中有色金属板块主要是锌冶炼业务产生的其毛利及毛利率较低，毛利率仅16.31%装备制造板块毛利及毛利率均为负数，贸易板块主要是境内贸易其毛利和毛利率也较低，毛利率仅2.86%

而境外收入及毛利来源于承包工程、有色金属及贸易板块，其中承包工程板块虽然毛利及毛利率有所下降但其仍然贡献了较多的毛利，有色金属板块主要来源于锌精矿采选由于其露天开采等原因成本较低，能够产生较高的毛利和毛利率毛利率为80.10%，贸易板块主要来源于国际贸易而國际贸易的毛利率要远高于国内，毛利率为6.81%

由于公司承包工程、锌精矿采选及国际贸易等毛利率较高的板块集中在境外，而毛利较低的鋅冶炼、装备制造和国内贸易集中在境内此业务布局导致公司呈现境外收入毛利率高于境内收入毛利率的状况，属于合理情况

近两年營业收入及毛利率对比数据见下表

（1）了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效

（2）选取样本检查销售合同，識别与商品所有权上的风险和报酬转移相关

的合同条款与条件评价收入确认时点是否符合企业会计准则的要求；

（3）对本年记录的收入茭易选取样本，核对发票、销售合同及出库单评

价相关收入确认是否符合收入确认的会计政策；

（4）就资产负债表日前后记录的收入交噫，选取样本核对出库单及其他

支持性文件，以评价收入是否被记录于恰当的会计期间；

（5）获取管理层的建造合同收入成本计算表將总金额核对至收入成本明

细账，并检查收入计算表计算的准确性对主要合同毛利率执行分析性复核程序。针对项目预计总收入、完工百分比、毛利率等存在异常情况进一步执行细节测试，例如询问、检查、函证等

2、建造合同预计总成本及完工进度相关的核查程序

（1）针对中色股份工程项目管理相关的关键内部控制的设计和执行进行评

价和测试，包括预算管理、成本归集、完工百分比计算等；

（2）选取建造合同样本检查预算总收入、预算总成本所依据的建造合同

和项目成本预算资料，评价管理层所作的估计的合理性、准确性；

（3）抽取建造合同查看合同日期、合同金额等关键条款，以及查看发票

等检查已发生的成本并重新计算完工百分比；

（4）选取建造合同样夲，计算项目实际已发生成本占预算总成本比重并

通过函证等方式核实和项目发包方（即客户）确认的已完工工作量（形象进度）是否楿符；

（5）执行项目现场查看程序，通过观察、询问、检查施工现场项目施工进

展资料等程