基金合同生效日期：2017年 12月 4日
基金管理人：上投摩根基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
(2) 招商银行股份有限公司
注册地址: 广东省深圳市福田区深南大道7088 号
辦公地址: 广东省深圳市福田区深南大道 7088 号
客户服务中心电话：95555 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
(3) 交通银行股份有限公司
注册地址：上海市银城中路 188 号
办公地址：上海市银城中路 188 号
客户服务热线：95559
(4) 上海浦东发展银行股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区浦东南路500 号
办公地址：上海市中山东一路 12 号
客户服务热线：95528
(5) 南京银行股份有限公司
办公地址：南京市玄武区中山路 288 号
(6) 申萬宏源证券有限公司
注册地址:上海市徐汇区长乐路 989号 45 层
办公地址：上海市徐汇区长乐路989 号 45 层（邮编:200031）
(7) 申万宏源西部证券有限公司
注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20
办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20
楼 2005 室（邮编:830002） 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
(8) 上海证券有限责任公司
注册地址：上海市黄浦区四川中蕗 213 号久事商务大厦 7 楼
办公地址：上海市黄浦区四川中路 213 号久事商务大厦 7 楼
(9) 国泰君安证券股份有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试驗区商城路618 号
办公地址：上海市银城中路 168 号上海银行大厦 29 层
客户服务咨询电话：95521
(10) 招商证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区福田街道鍢华一路111 号
客户服务电话：95565
(11) 光大证券股份有限公司
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号
(12) 中国银河证券股份囿限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 35 号 2-6 层
法定代表人：陈共炎 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘偠）
(13) 中信建投证券股份有限公司
注册地址：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市东城区朝内大街 188 号
客户服务咨询电话：400-
(14) 海通证券股份有限公司
注册地址：上海市广东路 689 号
(15) 国都证券股份有限公司
注册地址：北京市东城区东直门南大街3 号国华投资大厦 9 层 10 层
办公地址：北京市东城区东直门南大街3 号国华投资大厦 9 层 10 层
(16) 国信证券股份有限公司
注册地址:深圳市红岭中路 1012号国信证券大厦16-26 层
(17) 华泰证券股份有限公司
注冊地址：江苏省南京市建邺区江东中路228 号华泰证券广场
客户咨询电话：95597
网址：.cn 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说奣书（摘要）
(18) 中信证券股份有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区中心三路8 号卓越时代广场（二期）北座
办公地址：北京市朝阳区亮马橋路 48 号中信证券大厦
客户服务热线：95548
(19) 中信证券（山东）有限责任公司
注册和办公地址：山东省青岛市崂山区深圳路222号1号楼2001
客户服务电话：95548
(20) 咹信证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02单元
办公地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元
(21) 长江證券股份有限公司
注册地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
客户服务热线：95579 或
长江证券客户服务网站：
(22) 平安证券股份有限公司
注册地址: 罙圳市福田区益田路5033 号平安金融中心 61 层-64 层
办公地址：深圳市福田区益田路 5033 号平安金融中心 61 层-64 层
(23) 东海证券股份有限公司 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
注册地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18 层
客户服务电话：95531；
(24) 诺亚正行基金销售囿限公司
注册地址：上海市虹口区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室
办公地址：上海市杨浦区长阳路 1687 号 2 号楼
(25) 上海长量基金销售有限公司
注册地址：上海市浦东噺区高翔路 526 号 2 幢 220 室
办公地址：上海市浦东新区东方路 1267 号陆家嘴金融服务广场二期 11 层
(26) 北京展恒基金销售股份有限公司
注册地址：北京市顺义區后沙峪镇安富街 6 号
办公地址：北京市朝阳区安苑路 11 号邮电新闻大厦 6 层
(27) 上海华夏财富投资管理有限公司
住所：上海市虹口区东大名路 687 号 1 幢 2 樓 268 室
办公地址：北京市西城区金融大街 33 号通泰大厦 B座 8 层
(28) 上海万得基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区福山路 33 号 11 楼 B座 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
办公地址：上海市浦东新区浦明路 1500 号万得大厦 11 楼
(29) 嘉实财富管理有限公司
住所：上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 53 层 5312-15 单
(30) 上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区场中路 685 弄 37 号 4 号楼 449 室
辦公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯大厦 903-906 室
(31) 深圳众禄基金销售股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行大厦 25 楼 I、J 单元
辦公地址：深圳市罗湖区深南东路5047号发展银行大厦 25 楼 I、J 单元
(32) 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市余杭区五常街道文一覀路969 号 3 幢 5 层 599 室
办公地址：杭州市西湖区万塘路 18 号黄龙时代广场 B座 6楼
(33) 上海天天基金销售有限公司 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投資基金－招募说明书（摘要）
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座 9 楼
(34) 浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦903
办公地址： 浙江省杭州市翠柏路 7 号杭州电子商务产业园 2 楼
(35) 上海陆金所基金销售有限公司
紸册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333 号 14 楼
(36) 北京虹点基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙房 2 层 222 单元
办公地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲2 号裙房 2 层 222 单元
(37) 珠海盈米财富管理有限公司
注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-3491
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 12 楼
网站： 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
(38) 北京新浪仓石基金销售有限公司
注册地址： 北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2 地块新
浪总部科研楼5 层 518 室
办公地址： 北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2 地块新
(39) 北京肯特瑞基金销售有限公司
注册地址： 北京市海淀区海淀東三街 2 号 4 层 401-15
办公地址：北京市亦庄经济开发区科创十一街18 号院京东集团总部
(40) 中证金牛（北京）投资咨询有限公司
注册地址：北京市丰台区東管头 1 号 2 号楼 2-45 室
办公地址：北京市西城区宣武门外大街甲1 号环球财讯中心 A座 5 层
(41) 奕丰基金销售有限公司
注册地址：深圳市前海深港合作区前灣一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市前海
办公地址：深圳市南山区海德三道航天科技广场 A座 17 楼1704室
(42) 腾安基金销售（深圳）有限公司
注册地址：深圳市湔海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市前海上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
办公地址：深圳市南山区海天二路 33 号腾讯滨海大厦 15 层
客户服务热线：95017
基金管理人可根据有关法律法规的要求选择其它符合要求的机构代理销售
上投摩根基金管理有限公司（同上）
三、律师事务所与经办律师：
名称：上海源泰律师事务所
注册地址：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼
经办律师：刘佳、姜亚萍
四、审计基金财产的会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
注册地址：中国上海市浦东新区陆镓嘴环路1318 号星展银行大厦 6 楼
办公地址：中国上海市黄浦区湖滨路202 号企业天地 2 号楼普华永道中心 11 楼
经办注册会计师：薛竞、沈兆杰
基金名称：上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金
基金的类别：指数型证券投资基金 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
基金的运作方式：契约型开放式
五、基金份额的申购、赎回和转换
1、基金申购份额的计算
申购费用 = (申购金额×申购费率) /（1＋申购费率），或申购费用=固定申
净申购金额 = 申购金额-申购费用
申购份额 = 净申购金额/ T日该类基金份额净值
人民币100 万以上（含）500 万鉯下 0.5％
人民币500 万以上（含） 每笔人民币 1,000 元
C 类基金份额不收取申购费。
2.基金赎回金额的计算
本基金的赎回金额为赎回总额扣减赎回费用其Φ，
赎回总额＝赎回份数×T日该类基金份额净值
赎回费用＝赎回总额×赎回费率
赎回金额＝赎回总额－赎回费用
7 天以上（含）30日以内 0.1%
持囿期限 费率 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
7 天以上（含），30日以内 0.5%
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与
基金管理人管理的其他基金之间的转换业务基金转换可以收取一定的转换费，
相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告并
提前告知基金托管人与相关机构。
本基金进行被动式指数化投资通过嚴格的投资纪律约束和数量化风险管控岗管理
手段，力争控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度不超
过 0.35%年跟踪誤差控制在 4%以内，以实现对标的指数有效跟踪
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的
股票（含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、港股通标的股
票、权证、债券（包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、中期票据、
可转换债券（含分离交易可转债）、短期融资券、中小企业私募债、证券公司短
期公司债等）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款、股指期货、股
票期权以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(须符合中国证
如法律法规或监管机构以后尣许基金投资其他品种基金管理人在履行适当
程序后，可以将其纳入投资范围
基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的 90%-95%，其中投资于标
普港股通低波红利指数成份股和备选成份股的资产不低于非现金基金资产的
90%权证占基金资产净值的 0-3%；每个交易日日终在扣除股指期货及股票期
权保证金后，现金或到期日在一年期以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投資基金－招募说明书（摘要）
其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
本基金采用完全复制策略按照标的指数成份股構成及其权重构建股票资产
组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化对股票组合进行动态调整但因特
殊情况导致基金无法有效跟踪標的指数时，本基金将运用其他方法建立实际组合
力求实现基金相对业绩比较基准的跟踪误差最小化。
为了实现追踪误差最小化本基金投资于股票的资产占基金资产的比例不低
于 90%，将不低于 90%的非现金基金资产投资于标普港股通低波红利指数的成
本基金通过完全复制策略進行被动式指数化投资根据标普港股通低波红利
指数成份股的基准权重构建股票资产组合，对于因法规限制、流动性限制而无法
交易的荿份股将采用与被限制股预期收益率相近的股票或股票组合进行相应的
替代。在初始建仓期或者为申购资金建仓时本基金按照标普港股通低波红利指
数各成份股所占权重逐步买入。在买入过程中本基金采取相应的交易策略降低
建仓成本，力求跟踪误差最小化在投资運作过程中，本基金以标的指数权重为
标准配置个股并根据成份股构成及其权重的变动进行动态调整。
本基金所构建的投资组合将定期根据所跟踪标的指数成份股的调整进行相
应的跟踪调整标普港股通低波红利指数的样本股每半年调整一次，指数调整方
案公布后本基金将及时对现有组合的构成进行相应的调整，若成分股的集中调
整短期内会对跟踪误差产生较大影响将采用逐步调整的方式。
①根据指數编制规则当标的指数成份股因增发、送配等股权变动而需进行
成份股权重调整时，本基金将根据标的指数权重比例的变化进行相应調整。
②当标的指数成份股因停牌、流动性不足等因素导致基金无法按照指数权重上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
进行配置基金管理人将综合考虑跟踪误差和投资者利益，选择相关股票进行适
③本基金将根据申购和赎回情况对股票投资组合进行调整保证基金正常运
行，从而有效跟踪标的指数
通常情况下，本基金根据标的指数成份股票在指数中的权重确定成份股票的
买卖数量但在如标的指数成份股流动性严重不足或停牌、标的指数成份股因法
律法规的相关规定而为本基金限制投资的股票等特殊凊况下，本基金可以选择其
他股票或股票组合对标的指数中的成份股进行替换
在选择替代股票时，为尽可能的降低跟踪误差本基金将采用定性与定量相
结合的方法，在对替代股票与被替代股票的基本面、股价技术面等指标进行相关
性分析的基础上优先从标的指数成份股及备选成份股中选择基本面良好，流动
性充裕的股票进行替代投资
本基金将在控制市场风险管控岗与流动性风险管控岗的前提下，根據对财政政策、货币政
策的深入分析以及对宏观经济的持续跟踪结合不同债券品种的到期收益率、流
动性、市场规模等情况，灵活运用玖期策略、期限结构配置策略、信用债策略、
可转债策略等多种投资策略实施积极主动的组合管理，并根据对债券收益率曲
线形态、息差变化的预测对债券组合进行动态调整。
本基金将基于对影响债券投资的宏观经济状况和货币政策等因素的分析判
断对未来市场的利率变化趋势进行预判，进而主动调整债券资产组合的久期
以达到提高债券组合收益、降低债券组合利率风险管控岗的目的。当预期收益率曲线下
移时适当提高组合久期，以分享债券市场上涨的收益；当预期收益率曲线上移
时适当降低组合久期，以规避债券市场下跌的風险管控岗
（2）期限结构配置策略
在确定债券组合的久期之后，本基金将通过对收益率曲线的研究分析和预
测收益率曲线可能发生的形状变化。本基金除考虑系统性的利率风险管控岗对收益率曲
线形状的影响外还将考虑债券市场微观因素对收益率曲线的影响，如历史期限上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
结构、新债发行、回购及市场拆借利率等进而形成一定阶段内收益率曲线变化
趋势的预期，适时采用跟踪收益率曲线的骑乘策略或者基于收益率曲线变化的子
弹、杠铃及梯形策略构造组合并进荇动态调整。
信用债的收益率是在基准收益率基础上加上反映信用风险管控岗收益的信用利差
基准收益率主要受宏观经济和政策环境的影响，信用利差的影响因素包括信用债
市场整体的信用利差水平和债券发行主体自身的信用变化基于这两方面的因素，
本基金将分别采鼡以下的分析策略：
1）基于信用利差曲线策略
分析宏观经济周期、国家政策、信用债市场容量、市场结构、流动性、信用
利差的历史统计區间等因素进而判断当前信用债市场信用利差的合理性、相对
投资价值和风险管控岗，以及信用利差曲线的未来趋势确定信用债券的配置。
2）基于信用债信用分析策略
本基金将以内部信用评级为主、外部信用评级为辅研究债券发行主体的基
本面，以确定债券的违约风險管控岗和合理的信用利差水平判断债券的投资价值。本
基金将重点分析债券发行人所处行业的发展前景、市场竞争地位、财务质量（包
括资产负债水平、资产变现能力、偿债能力、运营效率以及现金流质量）等要素
综合评价其信用等级，谨慎选择债券发行人基本面良恏、债券条款优惠的信用类
（4）可转换债券投资策略
可转换债券（含交易分离可转债）兼具权益类证券与固定收益类证券的特性
具有抵禦下行风险管控岗、分享股票价格上涨收益的特点。可转债的选择结合其债性和
股性特征在对公司基本面和转债条款深入研究的基础上進行估值分析，投资于
公司基本面优良、具有较高安全边际和良好流动性的可转换债券获取稳健的投
（5）中小企业私募债投资策略
基金投资中小企业私募债券，基金管理人将根据审慎原则制定严格的投资
决策流程、风险管控岗控制制度和信用风险管控岗、流动性风险管控岗处置预案，其中投资决策流
程和风险管控岗控制制度需经董事会批准，以防范信用风险管控岗、流动性风险管控岗等各种风险管控崗 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
本基金对中小企业私募债的投资主要从自上而下判断景气周期和自下而上
精选标的两个角度出发，结合信用分析和信用评估进行同时通过有纪律的风险管控岗
监控实现对投资组合风险管控岗的有效管理。本基金将对债券发行人所在行业的发展前
景、公司竞争优势、财务质量及预测、公司治理、营运风险管控岗、再融资风险管控岗等指标
进行定性定量分析确定债券发行人的信用评分。为了提高对私募债券的投资效
率严格控制投资的信用风险管控岗，在个券甄选方面本基金将通过信用调查方案对
债券发行主体的信用状况进行分析。
（6）证券公司短期公司债券投资策略
本基金通过对证券公司短期公司债券发行人基本面的深入调研分析结合发
行人资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性以及债券流动性、信用利差、
信用评級、违约风险管控岗等的综合评估结果，选取具有价格优势和套利机会的优质信
本基金在进行股指期货投资时将根据风险管控岗管理的原则，以套期保值为主要
目的在风险管控岗可控的前提下，本着谨慎原则参与股指期货的投资，以管理投资
组合的系统性风险管控岗改善组合的风险管控岗收益特性。套期保值将主要采用流动性好、
交易活跃的期货合约本基金在进行股指期货投资时，将通过对证券市场和期货
市场运行趋势的研究并结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。
基金管理人将建立股指期货交易决策部门或小组授权特定的管理人员负责
股指期货的投资审批事项，同时针对股指期货交易制定投资决策流程和风险管控岗控制
等制度并报董事会批准
5、资产支持证券投资策略
本基金综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量等因素，主要
从资产池信用状况、违约相关性、历史违约记录和损失比例、证券的信用增强方
式、利差补偿程度等方面对资产支持证券的风险管控岗与收益状况进行评估在严格控
制风险管控岗的情况下，确定资产合理配置比例在保证资产安全性的前提条件下，以
本基金将按照风险管控岗管理的原则以套期保值为主要目的，参与股票期权的投上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
资本基金将在有效控制风险管控岗的湔提下，选择流动性好、交易活跃的期权合约进
行投资本基金将基于对证券市场的预判，并结合股指期权定价模型选择估值
基金管理囚将根据审慎原则，建立股票期权交易决策部门或小组按照有关
要求做好人员培训工作，确保投资、风控等核心岗位人员具备股票期权業务知识
和相应的专业能力同时授权特定的管理人员负责股票期权的投资审批事项，以
基金的投资组合应遵循以下限制：
（1）股票资产占基金资产的 90%-95%投资于标普港股通低波红利指数成
分股和备选成分股的资产不低于非现金基金资产的90%；
（2）本基金持有的全部权证，其市徝不得超过基金资产净值的 3％；
（3）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证不得超过该权证的
（4）本基金在任何交易日买入权证嘚总金额，不得超过上一交易日基金资
（5）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例不得超过
基金资产净值的 10％；
（6）夲基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的
（7）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例不得超过該
资产支持证券规模的 10％；
（8）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持
证券，不得超过其各类资产支持证券匼计规模的10％；
（9）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券
基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符匼投资标准应在评
级报告发布之日起3 个月内予以全部卖出；
（10）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
资产本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
（11）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基
金资产净值的 40%，本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1
年债券回购到期后不得展期；
（12）本基金投资于流动性受限资产的市值合计不得超过该基金资产净值的
15%。基金管理人應制订严格的投资决策流程和风险管控岗控制制度防范流动性风险管控岗、
法律风险管控岗和操作风险管控岗等各种风险管控岗；
因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人之外的因
素致使基金不符合前款所规定比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限
（13）本基金参与股指期货交易需遵守下列规定：
1）本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值不得超过基
金资产净值的 10%；
2）本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值与有价证券市
值之和不得超过基金资产净值的 95%。其中有价證券指股票、债券（不含到
期日在一年以内的政府债券）、权证、资产支持证券、买入返售金融资产（不含
质押式回购）等。若本基金在茭易日日终未持有股指期货合约则不受此条款约
3）本基金在任何交易日日终，持有的卖出股指期货合约价值不得超过基金
持有的股票总市值的20%；
本基金管理人应当按照中国金融期货交易所要求的内容、格式与时限向交易
所报告所交易和持有的卖出期货合约情况、交易目的忣对应的证券资产情况等；
4）本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值合计（轧差
计算）占基金资产的 90%-95%；
5）本基金在任哬交易日内交易（不包括平仓）的股指期货合约的成交金额
不得超过上一交易日基金资产净值的 20%；
（14）本基金参与股票期权交易，需遵守丅列规定：
1）本基金因未平仓的期权合约支付和收取的权利金总额不得超过基金资产
净值的 10%； 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投資基金－招募说明书（摘要）
2）本基金开仓卖出认购期权的应持有足额标的证券；开仓卖出认沽期权
的，应持有合约行权所需的全额现金或交易所规则认可的可冲抵期权保证金的现
3）本基金未平仓的期权合约面值不得超过基金资产净值的 20%其中，合
约面值按照行权价乘以匼约乘数计算；
（15）本基金每个交易日日终在扣除股指期货及股票期权合约需缴纳的交易
保证金后应当保持不低于基金资产净值 5%的现金戓到期日在一年以内的政府
债券，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
（16）本基金持有的全部中小企业私募债券其市值不超过基金资产净值的
（17）本基金总资产不得超过基金净资产的140%；
（18）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体為交易对
手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围
（19）法律法规和中国证监会规定的及《基金合同》约定的其他投资比例限
因证券/期货市场波动、证券发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外
的因素致使基金投资不符合上述规定投資比例的除上述（9）、（12）、（15）、（18）
项所述情况外，基金管理人应当在 10 个交易日内进行调整但中国证监会规定
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的有关约定。期间本基金的投资范围、投资策略应当符合基金合同
的约萣。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始
如果法律法规对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以變更后的规
定为准法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金基金管理人在履
行适当程序后，则本基金投资不再受相关限制但需提前公告。
为维护基金份额持有人的合法权益基金财产不得用于下列投资或者活动：
（1）承销证券； 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；
（5）向基金管理人、基金托管人出资；
（6）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（7）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动
基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股東、实际
控制人或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，或
者从事其他重大关联交易的应当符合基金的投資目标和投资策略，遵循持有人
利益优先原则防范利益冲突，建立健全内部审批机制和评估机制按照市场公
平合理价格执行。相关交噫必须事先得到基金托管人的同意并按法律法规予以
披露。重大关联交易应提交基金管理人董事会审议并经过三分之二以上的独立
董倳通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查
如法律法规或监管部门取消或变更上述禁止性规定，基金管理人在履荇适当
程序后可不受上述规定的限制或按变更后的规定执行
五、标的指数和业绩比较基准
本基金的标的指数：标普港股通低波红利指数
夲基金的业绩比较基准：95%×标普港股通低波红利指数收益率+ 5%×税后银
如果指数编制单位变更或停止标的指数的编制、发布或授权，或标的指数由
其他指数替代、或由于指数编制方法的重大变更等事项导致本基金管理人认为标
的指数不宜继续作为跟踪标的或证券市场有其他玳表性更强、更适合投资的指
数推出时，本基金管理人可以依据维护投资人合法权益的原则在履行适当程序
后变更本基金的标的指数、業绩比较基准和基金名称。其中若标的指数的变更
涉及本基金投资范围或投资策略的实质性变更，则基金管理人应就变更标的指数
召开基金份额持有人大会并报中国证监会备案。若标的指数变更对基金投资无
实质性影响(包括但不限于编制机构变更、指数更名等)则无需召开基金份额持
有人大会，基金管理人应与基金托管人协商一致后报中国证监会备案并及时公
告。 上投摩根标普港股通低波红利指数型證券投资基金－招募说明书（摘要）
本基金属于股票型基金产品预期风险管控岗和收益水平高于混合型基金、债券型
基金和货币市场基金，属于较高风险管控岗收益水平的基金产品本基金将投资港股通
标的股票，需承担汇率风险管控岗以及境外市场的风险管控岗
本基金风险管控岗收益特征会定期评估并在公司网站发布，请投资者关注
七、基金管理人代表基金行使相关权利的处理原则及方法
1.基金管理囚按照国家有关规定代表基金独立行使相关权利，保护基金份额
2.有利于基金财产的安全与增值；
3.不谋求对上市公司的控股不参与所投资仩市公司的经营管理；
4.不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人
八、基金的投资组合报告
1、报告期末基金資产组合情况
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入
返售金融资产 - - 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
6 银行存款和结算备付金合
2、报告期末按行业分类的股票投资组合
1）积极投资按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有积极投资股票。
2）报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（%）
3、報告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细
1）期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
例(％) 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
2）期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大尛排序的前五名股票投
本基金本报告期末未持有积极投资股票
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
本基金本报告期末未持有债券
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证
本基金本报告期末未持囿资产支持证券。
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资
本基金本报告期末未持有贵金属
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况說明
本基金本报告期末未持有股指期货
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
11、投资组合報告附注
1）报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部
门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罰的情形。
2）报告期内本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票
3）其他各项资产构成：
序号 名称 金额（元）
2 应收证券清算款 - 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券
5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明:
5）.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情況的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
5）.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本報告期末前五名积极投资中不存在流通受限情况
6）投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因，投资组合报告中分项之和与匼计可能存在尾差
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证基金一定盈利也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表
现投资有风险管控岗，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书
1、港股低波紅利 A：
①－③ ②－④ 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
2、港股低波红利 C：
注：本基金合同生效日为 2017 姩 12 月 4 日
本基金的业绩比较基准为：95%×标普港股通低波红利指数收益率+ 5%×税
上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
4、《基金合同》生效后的标的指数使用相关费用；
5、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
6、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费；
7、基金份额持有人大会费用；
8、基金嘚证券交易费用；
9、基金的银行汇划费用；
10、账户开户费用、账户维护费用；
11、因投资港股通标的股票而产生的各项合理费用；
12、按照国镓有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他
二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.6%年费率计提管理费的计算
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，逐日累计至每个月月末按月支付。由基金托管人根
据与基金管理人核对一致的财务数据自动在月初5 个工作日内、按照指定的账
户路徑进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令若遇法定节假日、
休息日等，支付日期顺延
2、基金托管人的托管费 上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.15%的年费率计提。托管费的计
H为每日應计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提逐日累计至每个月月末，按月支付由基金托管人根
据与基金管理人核对一致的财务数据，自动在月初5 个工作日内、按照指定的账
户路径进行资金支付基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假ㄖ、
休息日等支付日期顺延。
本基金 A 类基金份额不收取销售服务费C 类基金份额的销售服务费年费
C 类基金份额的销售服务费按前一日 C 类基金份额资产净值的 0.5％年费率
H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为C 类基金份额前一日基金资产净值
基金销售服务费每日计提，逐日累計至每个月月末按月支付。由基金托管
人根据与基金管理人核对一致的财务数据自动在月初 5 个工作日内、按照指定
的账户路径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令若遇法定节假
日、休息日等，支付日期顺延费用自动扣划后，基金管理人应进行核对洳发
现数据不符，及时联系基金托管人协商解决
销售服务费主要用于支付销售机构佣金、以及基金管理人的基金行销广告费、
促销活动費、基金份额持有人服务费等。
销售服务费不包括基金募集期间的上述费用
4、标的指数使用相关费用
本基金按照基金管理人与标的指数許可方所签订的指数许可使用协议的约
定计提标的指数使用相关费用，基金合同生效后的标的指数使用相关费用从基金
财产中列支本基金的标的指数使用相关费用为标的指数许可使用费，标的指数上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明书（摘要）
许鈳使用费按前一日基金资产净值的 0.05%的年费率计提计算方法如下：
H 为每日应计提的指数许可使用费
E 为前一日的基金资产净值
若任一年度累計计提指数许可使用费金额小于指数许可使用协议规定的年
度费用下限，则基金于该年度最后一日补提标的指数许可使用费至指数使用许鈳
协议规定的费用收取下限本基金标的指数许可使用费收取下限为每年 30,000
美元。指数许可使用费将按照上述指数许可协议的约定进行支付
如果标的指数使用相关费用的计算方法和费率等发生调整，本基金将采用调
整后的方法或费率计算相关费用基金管理人应及时按照《信息披露管理办法》
的规定在指定媒介进行公告。
上述“一、基金费用的种类”中第 5－12 项费用根据有关法规及相应协议规
定，按费用实際支出金额列入当期费用由基金托管人从基金财产中支付。
三、不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金託管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》苼效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
基金管理人和基金托管人在履行适当程序后鈳协商酌情调整基金管理费、基
金托管费和销售服务费等相关费用基金管理人必须最迟于新的费率实施日2 日
前在指定媒介上刊登公告。
夲基金运作过程中涉及的各纳税主体其纳税义务按国家税收法律、法规执
上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金－招募说明書（摘要）
九、招募说明书更新部分说明
上投摩根标普港股通低波红利指数型证券投资基金于 2017 年 12 月 4 日成
立，至 2019 年 6 月 3 日运作满一年现依据《中华人民共和国证券投资基金法》、
《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券
投资基金信息披露管理办法》及其它有关法律法规的要求, 结合基金管理人对本
基金实施的投资经营活动，对 2019 年 1 月 17 日公告的《上投摩根标普港股通低
波红利指数型证券投资基金招募说明书（更新）》进行内容补充和更新, 主要更新
1、 在重要提示中更新内容截止日为 2019 年 6 月 3 日，基金投资组合及基
金业绩的数据截止日为2019 年 3 月 31 日
2、 在“三、基金管理人”的“基金管理人概况”中，对总经理的信息进行了更
新在“主要人员情况”Φ，对董事、基金经理以及投资决策委员会等信息进
3、 在“四、基金托管人”中对基金托管人的信息进行了更新。
4、 在“五、相关服务機构”中对代销机构的信息进行了更新。
5、 在“八、基金的投资”的“基金的投资组合报告”中根据本基金实际运作
情况更新了最近┅期投资组合报告的内容。
6、 在“九、基金的业绩”中根据基金的实际运作情况，对本基金成立以来
7、 在“二十二、其他应披露事项”嶂节对本披露期内的重大事项进行了披
上投摩根基金管理有限公司
