靠谱但不是你想的那样。

拿几夲价值投资的经典反复研读向牛人请教K线图操作，接着在实践中摸索自己的打法又赶上一波牛市，赚到人生第一桶金

想想都很激动，然后被现实打脸

骂公司欺诈，监管不严接着擦干眼泪，继续守着价值投资和定投的信念坚持越低越买。

结果被深深套入了无底洞

投资的本质是知识变现，要赚钱就先要打破自己知识的天花板，最起码要看懂自己要赚的是什么钱赚钱归根结底有两种，提供价值囷零和博弈股市也不例外。财富很难凭空消失很多时候它只是在不知不觉中进行了再分配。那么问题就变成了：

到底是谁在股市中赚叻钱

我们先来看看股市的完整生态。其实股市的参与者不单是我们散户和公募私募等各类机构投资者还有交易所、证券公司、会计师倳务所等服务机构，以及上市公司这个真正的主角

下面就来拆解他们各自的玩法，看他们有没有赚钱赚的是什么钱。

机构投资者大致汾为公募和私募两类前者面向公众募集资金，包括最常见的公募基金后者向有钱的企业和高净值个人募资，包括神秘的私募对冲基金那些最受关注的资本市场明星往往出自机构投资者，比如华夏基金一哥王亚伟私募一哥徐翔和他的“涨停板敢死队”。

先来看公募夶家都认为公募基金靠业绩说话，买公募好比赛马业绩的本周排名本月排名本年度排名就摆在那里，哪个靠前就买哪个其实这话对，吔不对公募基金赚的是管理费，而不是业绩报酬简单来说，它的收入不直接与业绩挂钩以下是公募基金招募说明书中列出的基金费鼡：

基金的主要收入来自第1条——管理费。第2-7条都是公募基金运作时产生的必要费用其中第2条托管费交给登记结算机构和托管机构，第3條交易费用交给券商和交易所第6条交给会计事务所和律所。我们再来看下管理费的计算方式：

这里写的很清楚管理费=基金的规模×固定比例（这里是1.5%），跟业绩没有直接关系所以公募基金的逻辑是，规模就是一切买的人多了，规模上去了赚的管理费就多了。而人們一般会买排名靠前的基金所以需要把业绩做好。

道理是这么个道理但在实际操作的过程中就会变得tricky。

基金都有对标的基准（比如沪罙300指数）你要做的好，必须加大研究选择跟指数不一样的股票配置。如果这样做了短期业绩表现很好，让散户赚到了钱他们反而會有止盈心理，赚到钱便开始赎回出逃；当然大部分情况是业绩不好那么散户赎回，老板大骂只有长期表现比较优异的，才能获取一點散户的信任

但跟那么一大帮优秀的同仁竞争又谈何容易。

所以公募基金的一个通常做法就是大体根据对标基准和同行的配置来配置基金，让基金的表现在对标基准的上下浮动不要偏离太多，排名也不会太差这样规模可以保持稳定，无论基金挣钱亏钱都可以收取管悝费旱涝保收。

规模就是一切业绩一般，但还是要让散户不赎回甚至追加投资，怎样炒股才能赚到钱才能做到呢

那就是鼓吹价值投资和定投。

其实这两者本身是比较好的投资理念只是被行业玩坏了。我们在实践它们的时候也一定要多看几年基金的历史表现，看咜能不能长时间保持良好业绩

私募的门槛比较高，对我们小散来说比较神秘私募的盈利方式与公募基金有很大的不同，分为管理费和業绩报酬两部分业界流行“2-20”规则，收取规模的2%作为管理费同时再收取超过业绩基准部分的20%作为业绩报酬。一个规模100亿业绩基准为8%嘚私募基金，如果当年达到了30%的收益率他们便可以收取100×2%=2亿作为管理费，同时又100亿×（30%-8%）×20%分成比例=4.4亿作为业绩报酬

因此，私募才是憑业绩说话

私募为了提升业绩，绞尽脑汁发展了很多不同的策略我们再来细看下这些策略赚的是什么钱。

当市场趋于理性监管逐渐到位，价值投资开始兴起并流行至今其中的杰出代表就是巴菲特，他的伯克希尔哈撒韦可以看成是一家公开上市的私募基金巴菲特赚的是公司成长的钱，但他能够在众多价值投资者中脱颖而出除了优秀的搭档和搭上美国经济的顺风车之外，最重要的是他有仳别人更多的内部信息优势和廉价的资金成本有兴趣的可以看我的回答：

当价值投资理论深入人心，市场上投资者更加成熟后简单的基本面分析已经不能获取超额收益。这时候拼的就是比别人反应更快信息渠道更多，于是量化基金便兴起了。

他们雇佣最聪明的数学粅理博士搭建模型依靠捕捉市场上的每一个消息来快速盈利，为了几毫秒的交易速度领先不惜花费重金租用交易所附近的办公室搭建昂贵的信息基础设施。同时为了更快获取更全面的信息，他们往往另辟蹊径很多对冲基金甚至发射了自己的卫星，通过获取超市的停車数据分析消费者信心通过工厂附近的红外线热度数据分析经济的走势。

本质上大部分量化基金赚的还是博弈的钱，依靠比对手更高效信息处理能力来获取更高的收益

这里要提一个特别的投资大师——索罗斯，作为一名宏观投资者他的交易对手往往是各国政府、央荇这些最具权势的大玩家。东南亚金融危机、狙击英镑这些成功的案例让他名声大振的同时也引来了无数非议。索罗斯极少参加金融同業聚会他有一套完整的哲学体系，并热衷于跟各国的文化学者打交道了解不同文化的背后逻辑。同时他是犹太人的典型代表，在各國政商界有着广泛的人脉这也成了他与那些大玩家掰手腕的资本。

索罗斯赚的钱比较血腥他有一套自洽的逻辑和使命感，他的出发点昰如果有些不好的事物需要被自然淘汰，那他不介意成为加速这一过程的人并从中牟利。

所以私募的世界是一个残忍的斗兽场大部汾私募都活不过3年，能活的好的都具有超强的博弈能力，而这又来自于技术、人脉、信息等各个方面

散户大致可以分为两类，一类是囿一定资金实力把股票投资作为主要经济来源的牛散；以及大多数把闲钱放入股市，期望挣点外快的佛系小散牛散有一定的信息优势，一般也形成了自己的交易风格但往往有种一把梭的冲动，因为他们的第一桶金很可能是这么来的他们喜欢对个别他们认为把握较大嘚机会下重注，甚至通过民间借贷、场外配资加杠杆

赢了会所嫩模，输了下海种田这很币圈，也很鞋圈

但这样做的容错率很低，一旦失手经常会把前面的清零。而且在媒体的鼓吹下往往存在幸存者偏差，成功案例被放大无数加杠杆爆仓后妻离子散，甚至走投无蕗的例子没被看到其惨状不亚于片P2P暴雷。

小散一般是凭感觉或者听别人推荐作了投资。大部分人亏损小部分人略有盈利。

其实不管犇散还是小散大部分散户都不知道自己赚的是什么钱，也没赚到钱他们以为赚钱是由于自己对于某几个票的价值投资，或是不知道已經经过几道手的”内幕消息“或是赌对了国家政策，其实大部分人赚的还是市场波动的钱正好逢低买入罢了。

也就是我们所说的运气

交易所的主要收入来源就是散户和机构的交易费用。跟赌场一样这也是个稳赚不赔的生意。它的真正竞争力来自准入门槛和合法性哏赌场的牌照也是一回事，开场子的事普通人当然玩不了由于大陆的交易所都是国企事业单位，我们没办法看到它们的财务情况就来看一下上市的港交所的财务数据，并把它和金沙赌场作个对比

可以看到，港交所和赌场的净利率和ROE都超过了25%妥妥的暴利生意，港交所嘚净利率甚至还远超金沙我们再来看下港交所的业务构成。

港交所的收入主要来自各类产品的经纪业务以及结算业务。在大陆结算業务主要由中国登记结算公司承担，回想一下之前公募基金费用的第2项便是登记结算业务。这项看似琐碎不起眼的业务也贡献了巨大的利润

下面来讲讲在资本市场长袖善舞的证券公司，在国外它们就是略带神秘和逼格的投资银行。先来看下龙头券商中信证券的业务构荿：

在五大类业务中经纪业务是最稳定的收入，它包含两部分：一个是证券公司向投资者收的交易手续费旱涝保收，交易越频繁获利越多。对于机构投资者证券公司还提供研究服务，由此收取更高的手续费；一个是证券公司提供的配资服务包括“融资融券”和“股票质押”，把钱借给散户炒股借给公司运作，并收取高额的利息投行业务本质上是个融资服务，帮公司上市或者发债在融资额中抽取一定百分比作为报酬。资产管理业务跟公募基金类似以收管理费为主。证券投资业务是证券公司用自己的钱做投资赚取收益。

证券公司的业务看似复杂但本质上它们就是资本市场的中介，赚取无风险的中介费用也进行一些风险可控的投资。

上市公司的逻辑非常簡单就是向投资者融资，并给予回报：用分红给我们股票投资者分享成长的收益用利息回馈债券投资者。如果回报＞募资额那么可鉯认为是对投资者产生了贡献。

那么实际情况是怎样炒股才能赚到钱的呢？

我们可以看到分红募资比超过100%的公司只占16%。也就是说到目前为止，大部分公司累计分红的钱远远不及收到的募资额这中间的差价一部分拿去用于公司经营，一部分恐怕已经进了实际控制人的腰包尽管公司还会继续分红，但分红的效率远远赶不上募资的节奏

会计师事务所和律师事务所

按照法律规定，上市公司必须定期由第彡方提供客观的审计报告和法律意见书所以会计师事务所和律所可以看成是资本市场的守门员，他们也会根据自身专业提供相关的咨询垺务

然而，他们的费用都是上市公司支付的

这是一笔不菲的费用。拿钱手软如果揭了金主爸爸的太多疮疤，那下次还会有谁来请自巳审计还怎么赚钱。所以它们和上市公司联手作假的新闻也屡见不鲜，前有美国安然事件后有瑞华事务所经手的无数造假案例，甚臸虚增了百亿的利润

看了完整的bigger picture之后，回过头再来看看靠炒股能否成为有钱人这个问题相信已经不难回答。

如果你能成为一个优秀的公募基金经理成为一个帮公司成功融资的投行家，或是一个律师事务所或者会计师事务所的合伙人那么，指望着发家是靠谱的如果伱有高于常人的信息优势和行业洞察，进入私募行业搏杀发家也是有希望的。但作为散户进行人云亦云的投资、频繁调仓的操作，那長远来看大概率是被上市公司和机构投资者收割，也给证券公司贡献了交易佣金

理性的人不会指望通过买彩票发财，幻想一夜暴富的散户往往一地鸡毛

那么我们散户有什么靠谱的方法分享资本市场的果实呢？那就是建立自己的系统投资体系可以看我的这篇回答：

也鈳以关注我的公众号哦，那里有行业内部的行研资料～

有我自己的同学，今年还赚了5萬多10万的本金进去。我自己也赚了大几万我是15万的本金。

实际上持续性的盈利并不难，有的人一眼看上去就知道此人必亏

耐心差，赌性强跟风，买小盘股资金量少，甚至于刷着信用卡缺乏起码的常识和金融知识。

这种人基本上不用验证了必亏无疑。

而我认識的稳定盈利的基本上是心态平和，不跟风赚了知道止盈。不买不安全的股票不到处打听小道消息。遵循着一个最原始的思路低買高卖。

我们可以用半年的时间等待一只股票的下跌然后再用半年的时间等待股票的上涨，买进去就不看了

像我自己买的平安银行，15塊多出了以后一直空仓到现在，不论涨跌我就看看不买，不落到12.5以下我不会买进

熬呗，看谁熬的过谁我不买错，就不会亏只要峩不亏，我就可以赚无非是赚多赚少。

但是想赚更大的钱得大资金量，而不是说要赚取高额的回报率

用100万赚10万太容易了，稳稳的赚箌用10万赚一百万太难了，我压根连想都不会想有机会我都不会去冒险。我与其冒险去干这事还不如去融资，融个五百万给他百分の八，我拿百分之二这都多简单。

融资的多少靠忽悠，靠努力靠勤奋，但是风险低啊

我曾经也是很可怜这些韭菜的。但是当我真嘚跟他们交谈以后真有种抽人的冲动。

听不得别人劝贪婪，无知情绪化，所有的坏习惯全部占了一遍

我也才明白和接受一个认知，股票就是劫贫济富穷人根本不可能赚到钱。实际上这里面赚的就是穷人的钱

想明白并且接受这个道理以后，我就找了一些做私募的萠友准备扩大资金得做。

今天分享个很有意义的财富小故倳：

2006年那一轮牛市中据说有一位老太太曾经在邻居的怂恿下入了市，她不懂得什么股市趋势也不晓得什么PE（注释1）的，当时就买了一呮叫沪东重机的股票（曾经因亏损而被冠ST沪机）后来这只股票重组后更名为中国船舶。老人觉得中国股市里面造船的股票就那么几家粅以稀为贵是老道理了，这只股票光听名字就很正宗于是就决定把手头的钱都买造船的股票。

老太太于是以10元每股的价格买了20手沪东重機的股票一共2万元，之后继续过自己平静的日子过了一阵子，听邻居说她的股票涨了不少都翻倍了，让老人把股票赶快卖了她开戶是托人的，买卖是儿子操办的这会儿要卖股票又找来儿子，但自个儿却把密码给忘记了要卖股票得带上证件到证券公司去办理密码修改或密码重置，老人嫌麻烦没去办理这事儿一忙就给耽搁掉了。没想到一年之后儿子购房需要用钱希望老人给支持一下，这才想起原来买过股票结果到证券公司一问，股价涨到了280元每股她的资产涨到了56万。老人这次找回了密码卖出了手中的股票，笑容满面：“┅年时间挣了我一辈子都挣不到的钱！”

这只是一个故事真假无从考证。但从这个故事里我们能得到一点启示老人很聪明吗？她并不聰明她的成功在于能够认准了自己的目标，同时对手中的资产有信心又放低了自己预期，再加上能够以平常心对待投资这桩事不过汾过分的担心资产价格的波动。换了是其他人天天盯着盘面，10元的股票涨到11准抛了再买一只股票可能下跌，最后2万有可能变成56万吗峩看很难。

有的股友屡抱怨：“为什么我买了就套卖了就涨，股市好像就是有意和我过不去?”这当然不是个别现象想当初，鄙人刚涉足股市时就曾有过这类怨言。我想大凡股民都想必发过这样的牢骚。

其实不少股民之所以“买了就套，卖了就涨”炒股炒得事与願违，不赚反赔并不是股市有意与其过不去，此实属其炒股心态浮躁选错了买、卖点，中了庄家设的圈套所致

至于不少股民之所以埋怨其所持的某只股票“卖了就涨”，大致有两种情况：一是其所持的个股被套后解套心切看到该股横盘震荡了较长时间，终于企稳后股价有所反弹了为免受昔日套牢之苦，即使保本也要见好就收;二是见其所持的个股经过震荡横盘后终于变“绿”为“红”，涨势喜人唯恐其再掉头下跌，于是就立马将其抛出，落袋为安原先还为自己赚了点蝇头小利而沾沾自喜，看到第二天其股价仍在节节攀升僦不由抱怨其股票为什么“卖了就涨”了。以上两种情况所折射出的“卖了就涨”的现象在股市中并不鲜见

众多股民之所以抱怨其所持嘚个股“卖了就涨”，究其原因就是庄家为达到其洗盘的目的，通常在实施“打压”的同时还常采用拉抬其股价的手法，引诱散户将其较为便宜的筹码拱手让出来以使其或为之得以解套而庆幸，或为其赚了点小钱而高兴殊不知，到头来反被其所抛出的股票选错了賣点而懊悔不已。因为其“卖了就涨”，卖了后其股价就扶摇直上导致其少赚了不少银两!而不少股民之所以在庄家的微利诱惑下吃了洳此“哑巴亏”，说到底就是因为其炒股急功近利，患得患失心态不稳定。

其实炒股就是炒心态，被套的不是股票而是心态炒股，只要淡定从容心态好克服了股市所最能展现的“人性的恐惧和贪婪”的弱点，就很有可能选好你所持个股的最佳买点和卖点做到在股票持续下跌企稳后择其一个相对较低的价位买入，待庄家拉升其股价将要见顶时再择其相对较高的一个价位卖出，虽然不可能买在“哋板价”卖在“天花板价”，但终究会选择一个相对较低与相对较高的买点与卖点也可以说是选了其最佳买、卖点吧。

炒股实践告诉峩们：炒股的过程说白了，就是与庄家斗智、斗勇的过程也是炒自己的心态，战胜自己的过程

股市操作不是娱乐，不是寻求刺激洏是一项严肃的工作！成功的投机者必须保持应市时心境平静，并懂得控制自己情绪的波动成功的交易者必须要全神贯注，集中精神观察市场的变化,并且市场变化愈大我们愈要保持冷静、专心面对。

事实上市场并不总是充满机会，我们也完全没有必要每时每刻都做交噫在交易中,我们一定要制定详细周密的能应对各种情况的操盘计划,设定切实可行的盈利目标和止损价位.计划制定好后要严格执行,我们要耐心等待我们所能把握的最完美的机会图形出现，做最精彩的临战实盘出击！ 在这个最需要耐心的市场中投资者如果不能克服急躁冒进嘚致命弱点，其蒙受损失是绝对的必然！看过狮子是怎样炒股才能赚到钱捕猎的吗它耐心地等待猎物，只有在时机最恰当的时候它才從草丛中跳出来。 成功的炒手具有同样的特点他决不为操作而操作，他耐心等待合适的时机然后采取行动。在正确的时间和环境做正確的事才有可能得到预想的效果不幸的是，对业余交易者而言往往是由于缺乏足够的耐心和控制，而和成功失之交臂摖肩而过了。

咾子曰：“洼则盈敝则新，少则多多则惑。”这是告诉我们不能贪，要舍得放弃能舍反而得到，有时是小舍小得大舍大得；想貪反而失去。学会放弃也是一种智慧 成功的投资者和其它交易者最大的区别在于，当市场行为不当时他们具有不进场交易的能力，而鈈是在危险的市场上频繁地交易 这需要很大程度上的自制能力，对于成功的交易者来说这是财富的关键。

要想成为赢家必须有严格嘚自律。自律不仅仅是制定和遵循交易计划的能力它同时还是预知何时你的计划不起作用并且在其失灵时不再遵循它的能力。自律是一種在交易上有足够的时间,最终能为你积敛财富的能力自律是在你蒙受损失后抖擞精神不甘失败地再次返回交易阵地，并且不受外部信息囷那些与你所用系统毫不相干的有关信号干扰的能力自律是那种在一定合理的交易规模上安之若素，而不为追逐过大的交易量的冲动所驅使的能力自律就是始终如一地坚持你的交易系统，而按部就班的机械操作的能力 最为重要的一点，自律还是一种不管在前一天赢得惢花怒放还是输得一塌糊涂你都会每天出现在交易的竞技场上的能力。

投资市场我们左右不了的因素很多我们所能控制的事情只有一件，那就是亏损！在这里再强调一下 我 们不能100%准确地预测行情的涨跌，也不能期盼市场每次一定要达到我们的赢利 我们在市场上无奈嘚时候太多，而我们唯一能做的就是控制我们的亏损 交易中对风险的控制应该说是头等大事,在实际交易中常有九赢不如一亏的现象发生,伱以前不论赢利了多少次,只须一次满仓的暴仓就前功尽弃了,所以保护好你的本金和赢利是立足市场的基础,也是你谋求更大发展的前题。

心悝方面的问题要突破很不容易。心理平衡的健康状态是成功交易者的关键技巧也就是说，交易者不应该受到希望或是恐惧心理的影响他们有敏锐的直觉，知道什么时候应该勇敢地行动什么时候应该撤出市场，什么时候应该增仓而什么时候应该随着时间的推移逐渐哋缩小持仓.心理面要如何克服？答案非常简单：只能依靠你的成长！你的成长必须来自于你的生活、你的交易和你不断总结后的蜕变！当嘫如果能跟着一位成熟的前辈自然会少走不少的弯路，成长更快一些

我们作为投资者就要追求一买就能涨，一卖就能跌的走势不是誇大其词的心理期望，是实际操作我们选股选时就能达到这样的标准

那么我们应该怎么做到选股简单，一买就能涨呢：

既然是选股换呴话说就是判断当前的势，涨跌，震荡 ；能有效的判断当前的趋势是什么在找到合理的进场点就行了：

1.用什么来判断势：方法1MA60（牛熊線），可能很多朋友会说是个股友都明白还用你来讲吗这里我希望能补充一些大家所不知道的点，首先是MA只用单根因为我们用MA60是来判斷势的，不是用均线组合来找进场点如图：

我们可以在图中看到14年7月18日到现在一共给出7次交易机会（上证指数）拿大盘讲客观一点，我們在这些MA60上方找进场点去操作我想大家不至于亏损；（大家也可以私下去找自己的个股给它牛熊分界）；很多有经验的盆友看出来说这些交易机会有些并不能赚钱啊，你说一买就要赚钱这样有信心的话光利用MA60是不是不行；当然单一的指标肯定是不行的，这里面我们需要對这七个进场机会再次筛选：

2.道氏理论高低点（判断势的同时筛选机会）筛选机会：

a 价格回调首先不能破前期低点（道氏理论高低点）；

b 價格回调不能破MA60；（回调幅度限制）

我们对这些符合进场的波段进行筛选（前面已经区分了牛熊）现在进行进场点的筛选：

那我们把这个機会再次细化一下：

不破位我们拿着破位就出至少我们不赔

大家想有了均线分清牛熊市，有了高低点来判断趋势延续性但是感觉还有┅点疑惑就是怎么判断这个趋势所谓的高低点？这里涉及到一个波段划分原则的问题：

我现在简化一下希望大家能看得更清楚：

写到这裏我想大家心理应该有点普了，至于如何判断波段回调结束以及上涨的有效性，这都需要更加细化和步骤化；还需要和大家交流的就是這只是我们判断交易机会和交易机会进场点的筛选只是我们交易系统的一两步，还有止损位止损空间，正确率仓位比，盈亏比推損，平保主动止盈，被动止盈都是可能细化让我们做到利润最大化的知识点。

今天给大家讲到的是可以筛选出我们每个人手中股票是否具有交易机会的一个方法敢于把鸡蛋放在一个篮子就是因为我们的方法是赚钱的我们才敢这么去做，没有合理的赚钱方式才会想到不偠把鸡蛋放在一个篮子中这也是我昨日在文章中提及到的点。

我告诉大家的不是真正的选股是如何筛选出确实能做到一买就赚钱，一賣最差不亏钱的能力我想这个远远比只是筛选出股票来的实在。

因为选股的目的就是赚钱那么为什么不和我们投资者分享怎么赚到钱呢。好了我的一点拙见先到这里有想了解其他认知点的朋友可以给我留言，也欢迎不认同我观点的朋友给出良好的建议我想我肯定考量的还不够缜密和系统化，能得到更多投资者理念的完善我想更好

1.通过MA60和高低点，来筛选具有交易的行情段落：

为什么用MA60来判断牛熊呢a.是因为我们大部分交易中所运用的均线较多的是MA60；

b. 我们操作股票的交易周期为日线，那么一个趋势延续标准就在连三个月以上

c.我们认為只有价格能有效的上穿60均线上方才有做多的意愿，不至于在底部因抄底抢反弹，或者被洗盘出局

这样我们获得了一些具有交易机会嘚行情段落，这就是我们可能具有操作的机会；但还是需要对进场点进行优化和筛选

很多人会说你这筛选的方法进场位都偏高啊，确实因为偏低的进场位我们无法判断是否具有上涨意愿，我们在反观MA60下方：

简单的说在均线下方的行情所带来的进场点并不能获得较大的利潤空间往往就是抄底被套牢；为什么我们不做到不见兔子不撒鹰。

我们来对比一下均线上方和均线下方：

均线下方优势：进场点低，荿本低；缺点：不明确市场上涨意愿容易被套，无明确的止损空间无较为明确的利润幅度，容易形成浮躁心理

均线上方缺点:进场位較高；优点：明却当前个股（大盘做多意愿很强），减少被洗盘出局上涨突破MA60回调不破均线（不破前低）行情完成了一个自证过程（自巳证明自己有上涨的意愿），有明确的止损位进场就算不赚至少能少亏（不亏），既然有有效的上涨那么后期趋势延续则能获得一个波段行情利润空间。最坏是小亏那么我们就没有浮躁的心理。

在图中大家看到我又圈到黑色的均线上方的操作机会但是被放弃，是因為行情上涨破MA60这只是我们筛选可能具有交易机会的波段但进场位：1要实现回调（看回调的幅度力度，主力想干什么不破均线才能说明荇情才有上涨意愿）2.回调不能破均线（回调幅度限制）。满足这些条件我们才操作

这里就涉及到找进场点的筛选：

2回调不破均线或者不破前低（这个前低是用道氏理论波段划分的概念进行判定）这个从选择再到选择进场这是一个依次满足交易步骤的过程，不是什么同时满足

“吸筹—拉升—派发—清仓”

筹码分布，其统计原理来源于在不同价格区间的成交量分布图在不同价格最终所形成的筹码分布情况。用于反映不同价格上的持仓数量对于主力而言，如何能够合理的得到或抛出筹码可谓用尽心思，致使K线上的表现形态各异让散户摸不着头脑。但是在筹码分布的显示上，却是万变不离其踪

接下来我们是通过方正证券这个案例给大家进行分析。

在资本市场中一個人想要快速获利，最好通过最原始的交易原则：低价买高价卖从中赚取交易差价格。在主力吸筹阶段同样也需要较为低廉的价格。

其实主力吸筹的过程就是一个筹码转换的过程。在这个过程中主力为买方，散户为卖方这个过程换手率一般在300%-500%，并且不会出现成交量持续放大的过程只有低位充分完成了吸筹，主力才会形成拉升从而结束吸筹过程。而对应在筹码分布图中则以筹码高度集中体现絀来。

吸筹完毕后庄家为了将盘面中的中线套牢或着短线跟风的不确定的筹码给洗出来必须进行必要的洗盘洗盘的目的就是为了减少日後拉升过程中的获利抛压及自己显现拉升后的利润最大化。经过洗盘后主力的拉升变得轻松了，不会遇到有实力的空头砸盘

当主力完荿吸筹洗盘之后，接下来便是让股价脱离其成本区域打开上涨空间。这个时候成交量会持续放大在此过程中，主力用部分筹码打压做盤同时又承接抛压筹码，但大部分筹码仍然按兵不动所以在拉升的过程中，散户不断追涨同时部分散户恐高又让其获利回吐，主力趁机边卖边买不断拉升股价，使股价一直保持上涨形态形成了天衣无缝的“抬轿计划”。在大势配合的情况下拉升工作主力由散户洎行完成，主力只需利用其筹码优势坐收渔翁之利。

在股价不断上升之后主力的利润空间饱满，接下来将是完成利润的兑现过程在兌现中，主力最希望有人来接其筹码大多为散户。在派发阶段主力借机将股价再次大幅拉升，技术上依然保持强势或诱导散户以为還有很大的拉升空间，从而使散户不断得到筹码由于主力具有的筹码较多，所以在股价不断创新高的拉升过程中，其成交量不断放大给了主力较好地派发筹码的时机。

在筹码派发的尾声为了更加吸引散户入场，让自己的筹码完全兑现主力通常在快速拉升结束后，形成一个顶部的横盘调整并且在调整过程中不断在盘中拉升大阳线，让人感觉拉升行情并未结束这里只是调整。就在同时个股往往橫盘的K线却是带高换手率，好让自己的筹码能够兑出这个时间最重要的就是一定要看成交量。

从上面来看做投资一定要止损。庄家套蕗这样多难免会遇到买的顶部的股票。如果不去管他等着反弹再解套。庄家都跑了还指望谁来给你抬轿子。

下面为大家分享包括股市导图总纲、k线、均线基础、切线、指标分析、选股、板块轮动以及股市中的各种骗局希望能给大家来个股票知识大梳理，更多更具体嘚投资干货知识分享后面将会为大家一步步分享!

如果您看不清以上图片，可以找我要原图更多干货技巧分享

在交易初期，我看过很多關于交易的文章往往写的非常深奥，读下去非常困难各种公式原理罗列出来，让人头晕目眩甚至有人将交易分析跟五行八卦结合到叻一起，说的天花乱坠让人云里雾里。

我觉得可能这样才是高手。我觉得市场包罗万象，无奇不有可能复杂才是市场的真相。

我開始研究基本面研究投资哲学，研究技术分析研究资金流向，甚至我还研究过心理学我将市场上大多数的理论流派都接触了一遍。峩的思维脑海里充斥着庞大的信息技术看好，基本面看空资金流向难以折磨，以至于我根本无法从中做出取舍

选择太多，便难以抉擇

还记得那一天，我正在K线图上画着趋势线然后眼看着行情再度触及到了我的止损位，我再一次亏损百无聊赖的我打开了网页，忽嘫看到了某一位大神的访谈 他说，他的交易方式是一根均线

我觉得他是在胡扯，然后愤怒的点开K线图加载了一根均线上去。我盯着K線图顿了一会忽然觉得一股暖流从头顶一直窜到脚底。不知道你是否经历过这种感觉我觉得，这是来自真相的震撼

我之前研究的种種理论，我所接纳的知识全部都消失不见仅化为两个词： 趋势和震荡。

我忽然明白所谓的交易，是一个化繁为简的过程所有的理论，只不过是繁华的表象它们的出现，它们的起因全部依托于市场的真相—— 市场会不停的波动。

在期货和股票等投资交易领域因为鈈确定的存在，而且行情只有一涨一跌交替进行。所以很多高深莫测的理论都可以做到无法证伪都会吸引很多投资人沉迷其中无法自拔。

比如之所以投资人无法预测行情，是因为他掌握的信息还不够某某理论不是不行，而是投资人还没研究透投资人之所以会在高拋低吸中失败，是因为他抛的不够高吸的不够低等等……不懂什么叫无法证伪，一定会被困在交易的局中

在交易中，复杂大多是全套简单才是王道。能看一眼单子就知道该止损的人要比画各种线，分析各种指标数各种浪之后综合决定的人拥有更高的交易认知，拥囿更核心的技能

简单和复杂，是投资人必须思考的一个问题

在投资交易的初期，当然要不停的学习不停的累积经验，将交易方法复雜化可是，交易到了后期是一个做减法的过程。

因为市场上到处都是浮躁的表象我们要取其精华，去其糟粕

还因为， 大道本就至簡